應收賬款審計論文大全11篇

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關鍵詞:往來賬;注意事項;審計方法

往來賬主要包括應收賬款、預付賬款、其他應收款、應付賬款、其他應付款等科目，在審計工作中，因往來賬的許多經濟業務并不直接表現為收入、成本等敏感項目，且大多科目明細繁多、發生頻繁、函證也比較困難，如果審計人員不認真分析判斷，或僅僅用少量抽取憑證的審計方法，往往會錯失很多發現問題的機會，在此，筆者結合自己的部分審計案例，淺談一下關于往來賬審計的注意事項和方法。

根據審計目的的不同，審計人員在審閱被審計單位的基礎資料后，應詳細了解該單位的資金運營、經營范圍、主要的客戶對象等情況，在了解情況的過程中應逐步明確自己的重點審計方向。在對往來賬進行審計時應對企業的往來賬的二級科目及金額進行分析判斷，往來賬的發生大多與資金密切相關，一個管理成熟的企業通常都會制定一套較為完善的資金審批和內控制度，而這些制度也是對往來賬審計的主要依據之一，從這種意義上講，往來賬的審計更強調符合性測試，在進行實質性測試的同時進行符合性測試，往往能夠發現一些隱藏在往來賬中的問題。

一、預付賬款的審查

預付賬款的審計中應當關注有關的購貨合同是否真實、合法，對方單位是否真實存在，以確定企業是否存在虛列預付賬款或隱瞞收入等問題。曾經做過的審計案例中有一個案例是通過預付賬款發現了問題，一個大型的建筑企業為了提高自己的建筑資質，需要增資，按照審計準則，增資之前要對企業的上期出資的到位、使用情況進行審計，在對其進行審計前，我們查閱了該公司幾年來的報表數據，并詳細地詢問該單位的主要經營項目、收入、利潤等概況，從報表上看預付賬款科目每年的余額都較大，建筑企業雖然有些工程款需要預付，但結合該公司每年的工程結算情況分析該項科目余額異常，于是抽查了首次出資時的大量預付賬款的憑證和資金的收付憑證，發現在出資的當月，貨幣資金數額很大，其后逐漸減少，同時預付賬款逐步增大，預付賬款后附一些施工合同大部分比較簡易，同時大部分都是個人和該公司簽訂的合同，且在后期幾年幾家單位和個人的預付賬款都變化不大，由此判斷出該單位抽逃注冊資本的數額，在將幾家異常的單位和個人的預付賬款整理后，我們要求去這些單位和個人處詢證，但企業卻提供不出詳細地地址，最后企業的財務人員承認預付賬款的抽逃資金部分。

二、應收賬款的審查。

1.了解并測試被審單位應收賬款的內部控制

應收賬款的控制測試主要圍繞應收賬款的不相容職務分離、正確的授權審批、充分的憑證和記錄、定期寄送對賬單以及內部核查等來實施。注冊會計師在審計時應重點關注如下幾個方面的控制測試及評價：(1)應收賬款的記錄是否以經銷售部門核準的銷售發票和發運憑證為依據；(2)企業是否根據應收賬款明細賬的余額定期編制客戶對賬單并與客戶對賬，編表與記錄、調整應收賬款的不相容職務是否得到了分離；(3)應收賬款的總賬和明細賬戶登記是否由不同的人員根據匯總的記賬憑證和各種原始憑證、記賬憑證分別登記，應收賬款總賬和明細賬戶的余額是否由獨立于記錄應收賬款的其他人員定期核查；(4)測試企業的信用部門是否定期編制應收賬款分析表并標出虛列的應收賬款或不能收回的應收賬款；(5)測試企業對于賬齡較長的客戶的應收賬款是否指定專人進行催收以保證債權得以收回，應收賬款的各種貸項調整（包括壞賬沖銷、折扣與折讓的給予）是否經過專人授權審批；(6)測試企業是否建立壞賬準備金制度。

2.有選擇地對應收賬款進行函證

注冊會計師應親自進行函證的寄發以保證寄發過程中出現的舞弊風險，在確定函證范圍時，應對總體以一定的形式分層，以便對應收賬款金額的主體部分進行函證。一般情況下，注冊會計師應選擇以下項目作為函證對象，大額或賬齡較長的項目；與債務人發生糾紛的項目；關聯方項目；交易頻繁但期末余額較小甚至為零的項目；非正常項目。在函證時間的選擇上，函證最好以資產負債表日為截止日，充分考慮對方復函的時間，在期后適當時間內實施函證，盡可能做到在審計工作結束前取得函證的全部資料。如果被審單位的固有風險和控制風險評估為低水平，注冊會計師也可選擇資產負債表日前適當日期為截止日實施函證，并對所函證項目自該截止日期至資產負債表日發生的變動實施實質性測試程序。函證方式的選擇分為積極式函證和消極式函證，注冊會計師在實務中為了提高效率，一般將兩種函證方式結合使用。對于大金額應收賬款采用積極式函證，對于小金額應收賬款采用消極式函證。同時，注冊會計師應該直接控制詢證函的發送和回收，通過函證結果匯總表來控制函證。

最后，注冊會計師還要對函證結果及應收賬款余額進行分析，重點關注回函結果表明存在審計差異的情況，合理估算應收賬款總額中存在的累積差錯的多少，估計未被選中進行函證的應收賬款的累積差錯是多少，將函證的過程和情況記錄在工作底稿中。具體可以分為如下兩種情況：(1)收到回函時，如果回函結果與賬面一致，注冊會計師一般可以初步確認此筆應收賬款的真實性和準確性；如果回函的結果小于被審單位的賬面價值，注冊會計師應重點關注被審單位是否存在擴大應收賬款，虛增銷售收入和利潤的嫌疑并調查發函之后收款的情況；如果回函結果大于被審單位賬面價值，注冊會計師應關注被審單位是否存在利用應收賬款隱瞞利潤的舞弊行為。(2)對于采用積極式函證而沒有收到回函時，如果是因為對方已經付款，應審查發函后的企業收款情況；如果存在虛假確認應收賬款的嫌疑，應通過調查交易的相關合同、銷售發票、發運憑證等予以核實；如果是發函途中丟失，可以通過郵局進行查詢。在分析應收賬款回函時，注冊會計師還應考慮時間因素、成本效益因素以及應收賬款的重要性水平，決定是否進一步擴大函證范圍和追加實質性測試程序。

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摘要

應收賬款是企業因銷售商品或提供勞務而形成的債權，實質上是企業為客戶提供的一種商業信用。應收賬款的形成，一方面有利于企業擴大銷售，減少存貨，提高市場競爭力；另一方面由于種種不易控制因素，會使企業面臨較高的應收賬款的風險。應收賬款的風險伴隨應收賬款的出現相應而生，它是指應收賬款款項長期難以收回時影響企業的效益，甚至形成呆賬、壞賬的不確定性。企業在發展的過程中，應收賬款的風險是客觀存在且對財務狀況影響較大。只有通過合理的分析與規避，才能有效發揮應收賬款的積極作用。本文試在分析應收賬款的風險產生的主要原因，解析應收賬款風險對企業的影響，針對企業應收賬款管理中存

在的問題探索并提出了相應的防范與管理對策。

關鍵詞：應收賬款；應收賬款的風險；應收賬款管理；風險規避；

abstract

account receivable is creditors rights which arise from selling goods and offering service ,essentially it is a commercial credit provided for customers .on one hand ,the form of accounts receivable are favourable to promote sales,reduce stock,and as well as improve market competition .on the other hand,there will be a high receivables risk confronted by enterprise because of kinds of uncontrollable factors . the reveibables risk is defined as uncertainty for the bad bebt ,which will influence the profit in the long term with loan hard to be recalled.the receivables risk objectively eists ,which eerts a great impact on finacial situation.only if the enterprise reasonablely analyses and takes

aversion action it can fully take advantage of accounts receivable benifits. this paper in the analysis of the accounts receivable arising from the main risk, risk analysis-to-business accounts receivable, accounts receivable management for enterprises that eist to eplore the issues and put forward the corresponding countermeasures to prevent and manage.

key words: account receivable ；receivable risk；account receivable manage；risk aversion

前言

應收賬款是企業的主要流動資產之一，對其管理是企業財務管理的一個重要部分。在市場經濟條件下,隨著競爭激烈的白熱化,企業為了穩住自己的銷售管道、擴大產品銷路、減少存貨、增加收入,常常需要向客戶提供信用業務,這樣就導致了應收賬款的產生。應收賬款的形成增加了企業經營的風險,影響到企業營運資金周轉和經濟效益。且據專業機構統計分析,在發達市場經濟中,企業逾期應收賬款總額一般不高于10%,而在我國,這一比率高達60%以上。能否按期順利收回應收賬款直接關系著企業的現金流量周轉速度，如果不引起重視可能會導致企業難以持續經營。因此，加強應收賬款風險防范與管理是企業生存和持續發展的關鍵。

一、應收賬款風險的成因

(一)企業經營環境的影響

隨著市場競爭的日趨激烈,作為市場一份子的企業,為了在競爭中求得生存,常常采用賒銷手段來壯大自己的市場占有份額,尤其是在市場疲軟、銀根緊縮、資金匱乏的情況下,賒銷對企業銷售產品、開拓新市場具有更重 要的促銷作用。在這種銷售策略的推動下,企業的應收賬款不斷增加,經營的危險性與日劇增。

(二)企業內部的原因

第一,內控制度不健全,管理職責不清。企業基礎管理工作薄弱,經濟合同和相關的檔案數據保管不完善,是應收賬款管理工作的重大缺陷之一。

第二,指標體系不科學。企業在設置考核指標時,往往過分強調產值、收入和利潤指標,沒有對應收賬款的回籠和存貨占用資金的情況進行考核,導致經營者盲目地追求產值、追求收入、追求利潤,而對應收賬款卻無人問津。

第三,缺乏應有的風險意識。企業在建立信用關系時,常常忽視對客戶資信的調查了解,在進行業務來往時,采用先交貨后收款的方法來盲目地追求市場占有率,從而為應收賬款的發生和回收帶來了風險。

第四,日常管理工作不到位,清欠手段單一,辦法不多,力度不夠。首先,沒有定期對賬,造成時效中斷;其次,財務、審計、監察等部門未能很好地履行監督管理職能;最后是有關責任人責任心不強,收回收不回不關自己的事,造成企業的應收賬款居高不下。

二、應收賬款風險對企業的影響

(一)應收賬款直接影響企業的現金流量

企業通過賒銷不斷擴大銷售,隨著銷售的增加,應收賬款不斷膨脹。應收賬款的增加直接影響到企業短期償債能力和現金流量。如有大量的應收賬款不僅削弱了企業短期償債能力,而且隨著現金流量的減少,又直接影響到企業的支付能力、償債能力和周轉能力,使得一些單位雖有良好的盈利狀況,但卻有利潤、無資金,賬面狀況不錯而資金匱乏,進而引發財務危機。

(二)應收賬款的壞賬風險對企業盈利狀況的影響

如果企業應收賬款數額過大,其實現的利潤就會包括大量的應收賬款,尤其是逾期應收賬款對企業的危害直接體現在壞賬風險上,致使企業存在利潤風險。

三、加強應收賬款風險的防范與管理

(一)實行應收賬款的計劃管理與動態管理

對應收賬款實行計劃管理,有助于應收賬款能夠按著企業希望的目標逐漸回收,達到減少應收賬款、增加企業現金流量的目的。因此企業在下達每年的年度預算時,對應收賬款的年末余額和回收期都設定了一個相對積極的計劃數,使企業的銷售策略和回收策略都圍繞這個計劃數進行,即在產品走俏時,賒銷規模從緊;產品疲軟時,從寬;資金緊張時,從嚴;當賒銷規模接近警戒線時,應斷然采取措施,暫停賒賬業務。

應收賬款的動態管理是企業對應收賬款實行隨時跟蹤,并根據應收賬款發生時間長短,定期對欠款客戶、欠款金額、逾期時間等進行列表排隊、賬齡分析和分級管理,及時調整收賬策略與方案,達到減少壞賬損失目的的一種方法。通過分級管理,有利于清晰地了解每筆應收賬款的實時狀態,使管理更加有針對性,應收賬款的額度也得到了有效控制。

(二)按規定比例提取壞賬準備

在市場經濟條件下,各企業業務往來中,有商品賒銷就存在壞賬風險。為了將壞賬風險降到最低且壞賬發生時不至于引起企業生產經營和財務收支的困難,就要預先按規定比例提取壞賬準備金,在壞賬實際發生時,再沖銷已提的壞賬準備。提取壞賬準備金的方法一般有以下三種:

1.賬齡分析法。賬齡分析法是依據應收賬款拖欠時間的長短來分段估計壞賬損失的一種方法。通過這種方法可促使企業采取有效的積極措施。

2.應收賬款。余額百分比法.我國現行財務會計制度規定,可以按應收賬款年末余額的3‰一5‰計提壞賬準備。 在此方法下各年度末的壞賬準備余額和應收賬款余額相配比,保持一定的計提比率,并在資產負債表中以其凈額計入資產總額,避免了資產虛增,符合謹慎性原則。

3.賒銷百分比法。賒銷百分比法是指壞賬損失的產生與賒銷業務直接相關,壞賬損失的估計數應在賒銷凈值的基礎上乘以一定比率來計算。賒銷百分比法的基礎是賒銷凈額,它反映的是一個時期的數字,以其為基礎計算出的壞賬損失估計數也是時期數,即當期應計提的壞賬準備金額。

企業應根據自己的實際情況,選擇適合自己的計提壞賬準備金的方法,為企業今后的順利發展奠定經濟基礎。

(三)實行應收賬款的責任管理,發揮會計的監督職能

在應收賬款的管理上,將“應收賬款回收率”直接與單位職工工資收入和單位的經營承包考核掛鉤,實行責任管理,樹立高度重視意識,將應收賬款的管理由財務部門、營銷部門共同完成,充分發揮企業會計的監督職能,輔助應收賬款的回收,從而形成一種清晰的權利、責任關系。

建立應收款掛賬審批制度,實行“誰審批,誰負責”的辦法,對每一筆應收賬款業務的發生都明確責任人。各單位可根據自身特點和管理情況,賦予不同級別的人員不同金額的審批權限,超過審批權限的,必須請示上一級領導同意后方可批準,金額特別巨大的,需報請企業最高領導批準。

建立營銷責任制,引入激勵機制,實施獎懲措施。企業可以將欠款回籠作為考核營銷部門及營銷人員業績的主要依據,并建立指標考核體系,根據指標完成情況與營銷人員的經濟效益掛鉤,以充分調動其積極性,從而加速應收賬款的回收。

(四)對客戶的信用進行評估,確定賒銷規模

引入客戶信用管理機制,對擬賒銷的客戶資產狀況、財務狀況、經營能力、以往業務記錄、企業信譽等進行深入地實地調查,根據調查的結果來評定其信用等級,并建立賒銷客戶信用等級檔案。同時根據不同用戶的信譽等級差別,結合產品市場占有率、市場需求狀況及趨勢變化等,合理確定每一個客戶的銷售政策。對于資信差的客戶采用現款交易,對資信一般或者較好的客戶在現款不被接受的情況下采用承兌匯票的方式,對于資信好的客戶則采取分期收款的方式,但在期限和累計金額上要有明確的規定。

(五)實施積極風險轉移機制

對部分不能收回的賬款可實行風險轉移:首先可以采取資產流動性上的轉移,即將應收賬款轉化為流動性和索取權更強的應收票據,在一定程度上防止壞帳損失的發生;其次是對象上的轉移,以其應收賬款的部分或全部為擔保品,在規定期限內向金融機構借款,也可以將應收賬款全部出售給金融機構,這樣就將應收賬款回收中存在的風險部分或全部轉嫁給了金融機構;最后還可以實行方向上的轉移,當發現應收賬款很難收回時,我們可以靈活處理,從客戶手中購回自己需要的資產,以抵補這部分應收賬款,即企業可以將這部分應收賬款看作是事先預付給客戶購買資產的款項,實現了應收賬款方向上的轉移。這樣就把不能收回或收回希望很小的應收賬款進行了有效地轉移,從而避免了企業發生財務危機和經營危機。

結論：綜上所述企業經營者對應收賬款通過正確、科學地分析,采取一切積極可行的策略,加強應收賬款的管理,規避應收賬款風險，逐步減少企業的應收賬款,以期加速應收賬款周轉率,增加現金流量,減少壞賬損失,為企業今后的發展奠定良好的經濟基礎，從而步入社會主義市場經濟的正軌。

致謝: 通過對會計專業知識的學習，使我受益非淺，彌補了自身知識的欠缺，在此忠心地感謝學校提供了寶貴的學習機會，感謝各科老師給予了我細致的學習輔導，以及對我的支持與肯定！

參考文獻：

1 黃明川.淺談企業應收賬款的成因及管理. 商業會計,(7):

篇（3）

隨著我國現代企業制度的建立與市場經濟的不斷發展，在市場經濟迅猛發展的形勢下,市場競爭日益激烈。企業為了自我生存和發展, 千方百計地開展促銷活動, 擴大產品的銷售規模和市場占有份額。其中, 賒銷在銷售總額中占了較大的比重，進而催化了應收賬款的產生，它是伴隨著企業的日常銷售行為的發生而產生的一項債權。對應收賬款的管理好壞與否直接對企業的營運資金和日常生產行為產生很大的影響。 因此，完善應收賬款管理顯得尤為重要。

一、當前企業應收賬款內部控制現狀

（一）應收賬款內部控制意識淡薄

由于企業領導對應收賬款內部控制重視程度不夠，并沒有為有效收回應收賬款做足準備工作，比如未設立詳細的內部控制制度，從源頭上控制應收賬款的回流；未對應收賬款中期跟蹤分析做出充分的預防工作；未對應收賬款后期發生壞賬的可能性做出及時的判斷等等，使得企業對應收賬款的管理有很大的漏洞和缺失，加之企業對銷售業績的盲目追求，產生了過多的應收賬款，從而大幅度增加應收賬款風險損失。

（二）應收賬款內部控制模式“滯后”，沒有建立有效的信用管理制度

傳統的應收賬款內部控制模式認為，應收賬款的風險來自企業發出貨物后不能及時正常收回款項，導致我國企業偏執于事后追債而忽視了事前控制。這種“滯后”模式自然致使企業沒有建立有效的信用管理制度，不重視對應收賬款風險的評估分析，缺乏規范的信用銷售程序，很少對付款人資信度做深入調查，一定程度上促成呆賬和壞賬的可能性，從而增加了企業的經營風險。

（三）缺乏對應收賬款的定期數據分析

我國對應收賬款的測評和分析體系尚不健全。絕大部分企業未能及時準確分析應收賬款的賬齡，沒有認真劃分或區分哪些應收賬款即將到還款期，哪些應收賬款已經超過賒銷期，超期的應收賬款分別超期多長時間等，應收賬款賬齡分析不及時不到位，導致應收賬款風險增大。

應收賬款的賬齡不僅是估算應收賬款總體風險和時間價值損失的主要依據之一，也是記提壞賬準備的參考依據。對于企業而言，采用賒銷是企業常用的促銷手段，如何有效利用這種促銷手段，使之真正成為銷售環節的法寶，除了銷售之前的信用考核之外，一旦產生應收賬款，后期的重點就在于跟蹤處理，尤其是逾期的款項，拖欠越久，回收的難度就會提升，變現的可能性進一步縮小。可見，應收賬款賬齡的數據分析，跟蹤處理，是應收賬款內部控制的重要環節。

（四）應收賬款績效考核體系不完善

我國絕大多數企業的績效考核體系中，沒有把應收賬款回收率指標納入進來，即便有些企業考慮到了應收賬款考核，也僅限于形式，并未設立健全的激勵和約束機制，是否能收回與收回多少尚未和績效工資直接掛鉤，不能充分調動員工的催收應收賬款積極性，直接導致應收賬款回收速度和回收率低。

二、完善企業應收賬款內部控制措施

（一）營造良好的應收賬款內部控制的控制環境

控制環境是內部控制五大要素的首要要素或基本要素，在任何一個企業里，內部控制的健全和有效性直接取決于公司管理階層的價值觀和經營理念。如果管理者給予資產安全保證足夠的重視，強調銷售和回籠貨幣資金的一體性，重視應收賬款的管理等會給企業營造良好的控制環境，進而以健康積極的理念引導企業的行為。

（二）設立應收賬款信用管理制度

信用控制是應收賬款內部控制管理中的一條主線，從銷售環節的客戶調查到產生應收賬款客戶的后期催收、確認壞賬等都離不開信用管理。

加強銷售合同審查，檢查銷售合同是否合規合法，有無虛假銷售合同等不合理現象；審查客戶的資信程度，了解客戶過去的付款記錄,與其他供貨企業的關系是否良好；審查客戶的償債能力，特別注重客戶的變現能力較強的流動資產數量與質量；審查客戶的經營條件，關注可能影響客戶付款能力的經濟環境，以確定風險等級等。

（三）加強應收賬款事中監督，進行動態追蹤分析

企業財務部門應根據客戶的業務量和信用情況,為每一客戶量身定做一個信用額度，而且信用額度隨著企業的信用行為的變化而動態變化。信用控制單位，對于每一次銷售，都要審查其是否超過已定信用額度，根據審查結果決定貨物是否發放。而且為了不產生信用過差的客戶，信用控制部門定期通知銷售部門大客戶的欠款和信用狀況，為再次銷售提供參考，強化事中應收賬款監控,化解應收賬款風險。

（四）完善應收賬款壞賬準備制度

按照會計信息質量要求之一謹慎性原則，企業應定期檢查應收賬款，預估應收賬款可能產生的損失，計提壞賬準備，明了企業資產狀態，保證企業資產的真實性。為了合理確認壞賬及準確處理壞賬準備的計提、壞賬損失的確認、壞賬的回收處理等，保證各個環節的規范化處理，企業需要完善應收賬款壞賬準備制度，明確規定壞賬核銷的處理程序。

建立應收賬款壞賬準備制度，也是防范風險的一種方法，防止因應收賬款未收回而給企業造成巨大損失。

（五）完善員工應收賬款獎懲制度

銷售員工的績效工資把銷售業績與應收賬款回款率有效結合，銷售必須對每一項銷售業務從簽訂合同到回收資金全過程負責，對于既能銷售出去又能夠及時收回貨款的作為重點獎勵對象，只能銷售不能夠收回貨款的設定一定的懲罰措施，以此導向員工不僅重視銷售，而且關注資金的回流，很大程度上規避應收賬款風險。

參考文獻

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應收賬款作為一種商業信用，大量存在與企業的日常生產經營過程中，應收賬款會導致企業大量流動資金被不合理占用，加大了企業的財務風險。如果應收賬款管理不善會產生巨額的壞賬損失，可使企業由盈利變為虧損甚至破產。然而應收賬款內部控制制度卻一直以來未受到企業高層管理人員及會計職能部門的重視。究其原因，一是企業原有的舊體制造成了企業粗放的管理模式；二是企業高層領導對控制經營風險缺乏足夠正確的認識；三是許多企業對如何建立有效的控制制度比較茫然。 

2008年5月及2010年4月，財政部、審計署、證監會、銀監會、保監會聯合頒發了《企業內部控制基本規范》及《企業內部控制配套指引》，旨在加強和規范企業內部控制，提高企業經營管理水平和風險防范能力，促進企業可持續發展，維護市場經濟秩序和社會公眾利益。五部門聯合發文，促進企業內部控制建設，可見內部控制在企業經營和公司治理過程中的作用之重要。而應收賬款不僅在生產經營中占有非常重要的地位，而且在資產負債表中有較高的比率，因此研究應收賬款內部控制對企業的發展具有舉足輕重的地位。 

一、應收賬款內部控制存在的問題 

目前導致企業應收賬款增加、壞賬損失的原因應該是多方面的，主要原因由以下幾個方面造成的： 

1.應收賬款內部控制意識淡薄 

目前應收賬款內部控制在很大程度上仍然是一種人治化管理，缺乏形成一套科學的控制制度。許多企業并沒有建立詳細的應收賬款內部控制制度，缺乏必要的規章制度指導，在控制管理應收賬款上存在很大的盲目性和隨意性，導致業務部門盲目放賬、濫用信用資源，企業遭受巨大的應收賬款風險損失。 

2.“滯后”的應收賬款內部控制模式 

傳統的應收賬款內部控制模式是風險產生于發貨后不能正常收回款項，往往只停留對應收賬款在事后追債的狀態，應收賬款內部控制的主要目的不是防患于未然，而是“亡羊補牢”。從賒銷活動的業務流程上看，企業控制的著眼點只是注重交易后的應收賬款追討，忽略交易前管理和交易過程中的信用管理，缺乏一套科學的客戶資信審查制度和客戶授信管理制度，其結果是事倍功半，不能合理控制應收賬款的質量，導致企業損失慘重。 

3.缺乏建立有效的信用管理制度 

很多企業一直以來處于信用管理制度缺失的狀態，客戶資料收集、資信調查等功能較差，事前的資信評估非常薄弱，缺乏規范的信用銷售程序予以約束，對付款人資產負債以及信用情況未做深入調查，不重視對應收賬款風險的評估分析。往往是銷售部門為了片面擴大銷路、提升市場占有率，事前的信用調查不充分或者形同虛設，而財務部門負責收款，兩者缺乏溝通，加大了形成呆賬和壞賬的可能性，從而增加了企業的經營風險。 

4.機構職責劃分不清，執行力欠佳 

部分企業的組織機構及職能設置還不能適應市場競爭及信用管理的要求。與應收賬款內部控制相關的職能部門一般有市場部、銷售部、財務部、風險管理部等，這些機構交叉管理，職責劃分不清；各行其是，缺乏協調和溝通，不能對產品訂貨情況、銷售情況、貨款回收和銷售獲利等情況進行及時有效監控，沒有具體的責任主體對應收賬款的回收負責。壞賬發生時，各部門相互推誘，缺乏責任感，致使應收賬款不能得到有效的控制。 

二、加強企業應收賬款內部控制的對策 

應收賬款管理出現的問題來自多個方面，解決這一問題需要加強應收賬款內部控制管理。內部控制是一項與實踐聯系相當緊密的管理手段，因此建立一套符合企業發展實際的應收賬款內部控制制度十分必要。企業各項會計控制制度都應有明確的控制目標。 

1.建立合理的應收賬款內部的控制目標 

控制目標包括保證應收賬款業務會計核算資料準確可靠，力求應收賬款及時回收，減少壞賬損失的發生。企業按照會計準則相關規定核算應收賬款業務，正確編制會計憑證，及時記錄會計賬簿，保證應收賬款業務會計核算資料準確可靠。應收賬款因為賒銷行為而產生，應收賬款意味著企業的流動資金被對方所占用。如果資金過多地占用在應收賬款上，必然影響資金的周轉速度，導致企業資金鏈緊張。由于企業大量應收賬款的存在，企業難免要發生壞賬損失。企業應加強信用管理，加大催收力度，適時進行賬齡分析，對超過賬齡的應收賬款及時反饋信息，重點管理，盡可能減少壞賬損失的發生。 

2.健全應收賬款的內部控制制度 

 （1）職責分工控制，在賒銷業務中賒銷批準與銷貨職能應分離，發貨、開票、收款、記賬職責相分離。 

 （2）授權審批控制，包括賒銷、發出貨物、銷售價格、銷售條件、運費、折扣、壞賬等等必須經有關人員審批。 

 （3）憑證和記錄控制，包括建立各種憑證、賬簿制度，及時記賬、登賬。 

 （4）檢查控制，定期核對應收賬款的總賬和明細賬，并做好內部核查制度，對銷售與收款業務的崗位設置、制度執行以及銷售、收款的管理情況等等。 

3.建立應收賬款預警制度和責任管理 

對企業經營過程產生的風險采取預警制度能夠有效的防范企業風險，把風險由事后控制轉到事前控制。例如，根據賒銷企業規模、信用狀況，設定對該企業的最高賒銷額和最長賒銷期。超過這一額度就停止發貨，對事實上高于設定最高賒銷額的客戶堅持每月的收款大于供貨，逐步壓縮到最高賒銷額以內；在設定最高賒銷額的同時，設定最長的賒銷期限，由業務人員在到期前跟單催收，如到期未收回欠款，則立即停止供貨，組織追款。 

對于應收賬款的管理要明確經濟責任，形成一項健全的制度，對于經常發生壞賬損失的應收賬款要追究其相關責任人。比如：明確劃分責任范圍，對負責經辦賒銷業務要有嚴格的授權審批制度，并對該業務的人員要求對應收賬款最終收回負責。明確規定責任的監督部門，防止責任管理流于形式。 

篇（5）

公司始建于2001年，現占地面積3.5萬平方米，建筑面積7萬余平方米，公司現有固定資產近4000萬元，現有員工近340人，其中大專、本科以上學歷的各類專業人才80余人，是個以中西藥制劑為主的現代化中型制藥公司。現已能生產了7個劑型，近60余個品種的中西藥制劑，并建有年加工中藥材2000噸的多功能提取車間。

2009年又有一座新廠區建成投入使用，說明了公司的經營規模正在逐步擴大。但是，隨著公司規模的不斷擴張，公司現存的管理工作水平函待提高，而作為公司管理工作核心的財務管理工作自然成為公司在提升管理水平中的一個重要的環節。

二、南晶公司應收賬款現狀分析

（一）南晶公司應收賬款財務指標分析

2011年6月31日，公司應收賬款達到2331萬元，占流動資產的59%,占總資產的25%.2011年上半年公司產品銷售收入比2010年下降了9.6%,但凈利潤降幅卻高達39.5%.固然，由于這兩年廠家之間競爭加劇，利潤空間下降是導致利潤大幅下降的主要原因外，應收賬款在收入、利潤都下降的前提下，卻以19.9%的增幅在增長。可以看出，應收賬款居高不下、連年增加無疑也對利潤的大幅下降起了推波助瀾的作用。

（二）南晶公司應收賬款的賬齡分析

公司6個月以上的應收賬款占應收賬款總額的55%,而其中三年以上的應收賬款就占到了總額的13%.換句話說，公司的很大一部分的應收賬款都已經失去流動性了，變現能力很差，已經不能稱其為流動資產了。所以公司營運資金緊張，回收的風險很高，也就不足為奇了。

如此高比例的逾期應收賬款的存在，說明公司在應收賬款的管理上存在很大的問題。它給公司帶來的損失決不僅僅是賬面上所體現出來的損失，如果計入應收賬款的管理成本（主要包括：客戶信用調查費用、賬簿記錄與保管費用、催款費、信息收集費用及其他費用等）及壞賬損失成本，應收賬款管理不善而對公司經營造成的損失無疑是非常巨大的，對公司的正常經營帶來極為不利的影響：

1.降低資金使用效率，延長正常營業周期，增加資金供給的負擔，降低南晶公司支付能力。應收賬款占有流動資金數額大，加劇了公司周轉資金不足的困難。公司在賒銷產品時，發出存貨，貨款卻不能同時收回，而公司對逾期不還款的客戶若不能采取相應措施，會使公司流動資金被大量占用，長此以往必將影響公司流動資金的周轉，資金使用效率降低，使公司貨幣資金短缺，增加資金供給的負擔，從而影響公司的正常開支和正常生產經營，公司的支付能力也會降低，公司信譽、形象也會受到影響，會使公司經營陷入困境。

2.虛增公司經營成果，公司業績與利潤中相當一部分只是“紙上財富”并且還有提前納稅的負擔。應收賬款夸大了公司經營成果，使公司存在著潛虧或損失。目前，我國公司確認收入時遵循權責發生制原則，發生賒銷的賬務處理為，借記“應收賬款”科目，貸記“主營業務收入”或“其它業務收入”科目，將賒銷收入全部記入當期收入，公司本期利潤的增加并不能表示本期實現的現金收入。如果對應收賬款管理不善，則會加速公司現金流出，如公司流轉稅支出的增加。應收賬款帶來銷售收入，但實際并未收到現金，而流轉稅是以銷售為計算依據的，公司必須按時以現金交納稅收。這樣，反而使公司不得不運用有限的流動資金來墊付各種稅金和費用，公司交納的流轉稅如增值稅、營業稅、消費稅、資源稅以及城市建設稅等等，必然會隨著銷售收入的增加而增加，公司增加了提前納稅的負擔。另外，根據謹慎原則，公司可根據實際情況對應收賬款自行計提壞賬準備，但在實務中，為了便于納稅，有關稅法、行政法規中明確規定，計提比例一般為3‰-5‰。如果公司應收賬款大量存在，存在壞賬的可能性也會隨之增加，即實際發生的壞賬損失遠遠超過提取的壞賬準備。這樣，等于夸大了公司的經營成果，而對可能發生的損失不能充分估計。

3.公司持有成本加大，增加管理成本、機會成本、收帳成本、壞帳損失。公司信用銷售發生的應收賬款何時能夠變現，以購銷雙方協商的時間收回，但在實際工作中十分復雜，客戶往往有意無意地無限拖延。而公司持有的應收賬款持續的時間越長，收賬費用就越高，壞賬風險也就越大，這樣就會使公司產生額外的成本。持有應收賬款的成本大體上包括管理成本、機會成本和短缺成本，管理成本是指對應收賬款進行管理而耗費的開支，如對客戶的資信調查費用，收賬費用、壞賬損失等等；機會成本是指資金投放在應收賬款上所喪失的其他投入，即公司資金如果不被應收賬款占用，就可用于其他投資而取得相應的收益，或歸還銀行借款而減少的利息負擔。

三、南晶公司應收賬款管理存在的問題及原因

不良應收賬款的存在，會極大程度地影響公司的經營，進而影響公司的績效，嚴重時甚至會危及公司的生存。那么，南晶公司應收賬款管理存在哪些問題，其存在的原因又是什么呢？有必要進行進一步的分析，進而找出解決問題的關鍵。

（一）公司對銷售風險控制滯后

目前藥品行業市場競爭十分激烈，銷售人員對于任何客戶都不會輕易舍棄。真正的風險控制是在銷售員與客戶簽訂合同后才開始的，公司也希望通過對簽訂的銷售合同的嚴格把關來達到控制風險的目的。而這種把關本身只是對合同文本本身的一種控制，真正風險來源是客戶，即客戶違約的概率不僅僅是合同條款本身。同時，各部門在參加合同把關時，也只是從本部門的角度考慮合同情況，不能對銷售合同進行總體評估和把握。

（二）合同執行上的缺陷

由于相關部門未能嚴格執行合同導致大量應收賬款拖欠，按照規定公司只有在至少收到貨款時才能開增值稅專用發票，然而落實到實際上，有些片區為了留住一些老客戶或是拉攏新客戶，沒有付款就開出增值稅專用發票，失去了對客戶的約束力，造成貨款拖欠的問題，同時反映片區銷售過程中在對合同執行缺乏嚴肅性。

（三）公司應收賬款流失嚴重

通過對公司幾個銷售片區應收賬款的調查結果顯示，應收賬款流失嚴重，有的銷售片區賬面應收賬款占實際發生應收賬款的75%,賬面平均應收賬款為實際發生應收賬款的82%,造成公司應收賬款流失除上面談到的外主要表現為以下幾個方面：

1.業務員直接從購貨方提走貨款

業務員違反財務和銷售制度，直接從購貨方提走貨款，不交回公司。這種情況有幾種操作方法。一種是進行現金交易，收取的貨款直接納入業務員的腰包；另一種是業務員采取向購貨單位借款，購貨單位直接在應付賬款中扣除借款沖抵貨款。

2.走貨

走貨即明為銷往甲方而實際上銷往與甲方并無業務關系的單位，甲方未收貨，由業務員提取貨物后銷給乙方。論文格式比如業務員找一家沒有直接業務關系的單位，貨和發票都發往此單位，但該單位并不收貨和發票，業務員再提走貨物以低價直接在市場上銷售或銷售給另外的客戶以獲取現金。

3.違規兼職與購貨單位串通一氣

一部分業務員違規兼職，同時兼做其他藥廠的業務，為了某種利益或原因與購貨單位串通一氣，將應付甲公司的貨款付往乙公司，而所附發票又為甲公司發票。

4.銷售折讓中應收賬款不實

應收賬款中包含銷售折讓，而財務部門不知曉，未作財務處理，造成應收賬款不實。業務員在進行交易時承諾給購貨方一定的讓利，而業務員又未通知財務做折讓處理，直接掛在應收賬款上。購貨單位在付貨款時，直接在應付貨款中扣除讓利部分。如某些單位甚至只按貨款的85%付款，折讓幅度最高達到15%,低的5%.

5.發票遺失而拒付款

有一些購貨單位自身管理不規范，不是貨到入庫即入賬，及時做應付賬款掛賬，往往是要求廠方先發貨，等銷貨完后再開發票送購貨方財務部門掛賬等待付款。這樣發票長期壓在購貨方業務員或有關人員手中，時間一長，造成部分發票遺失而拒付款，或者重復開發票虛增應收賬款。

四、南晶公司應收賬款管理對策

南晶公司作為一家中型的藥品生產公司，其體現行業特色的生產方式和經營過程，決定了在應收賬款管理上所面臨風險、控制目標、程序和方法等方面具有一定的特殊性。但是其以最大限度的提高應收賬款效益的目標和方法，針對不同公司必然存在很多的共性，該公司構建應收賬款管理體系對于各類公司加強應收賬款管理具有較強的借鑒意義。

（一）完善應收賬款管理組織機構

傳統的應收賬款管理把管理重點放在對逾期應收賬款的催收上，管理起點是應收賬款逾期以后，因而它是一種被動的、事后的控制。科學的應收賬款管理應該從事前防范、事中控制和事后處置三個環節對應收賬款實施全方位、全過程的管理，并把管理措施和管理責任分解到應收賬款管理的各個環節，實現風險識別和評估、風險防范、風險控制的有機結合，建立一套完整、科學、合理的應收賬款管理系統。

根據南晶公司的管理模式、業務特點和組織機構的設置情況，考慮經營規模和經濟性原則，建議將各事業部下屬市場營銷部收到公司層面，設立統一的銷售部，實現對公司產品銷售業務的集中管理。同時在公司層面增設獨立的信用管理部，構建在“應收賬款管理委員會”協調下由信用管理部、銷售部、財務部、法務部、審計監察部組成的、完整的應收賬款管理組織架構。

例如：信用管理部會同銷售部、財務部、法務部等職能部門，根據公司發展戰略和現金流量情況制定公司信用政策。包括信用標準、信用期限、收款政策等，報請應收賬款管理委員會批準后執行；銷售部門及銷售人員負責客戶資信調查，收集客戶資信資料，出具客戶信用調查報告并提交信用管理部；信用管理部根據銷售部和銷售人員提交的信用調查報告，結合自身調查情況（必要時信用管理部門可以直接調查客戶信用情況），運用專業知識和技術，對客戶的信用風險進行識別、分析和評估，確定不同客戶的信用級別，并根據不同客戶的信用級別，提出相應的信用額度和信用期限等，通知銷售部門執行……審計監察部對應收賬款管理制度的執行情況等進行監督檢查。

（二）防范信用風險，控制應收賬款發生

1.制訂信用標準

信用標準是指公司同意向客戶提供商業信用的基本要求，是給予客戶最低的信用條件，通常用預期壞賬損失率表示。制定信用標準的目的是實現應收賬款風險、收益與成本的最佳選擇。南晶公司在確定信用標準時著重考慮三個因素：

（1）市場競爭情況。面對激烈的市場競爭，公司要知己知彼，根據自身的競爭實力、財務狀況等，通過相應的信用標準，提高市場競爭力，取得競爭優勢；（2）公司的抗風險能力。風險承受能力的強弱直接影響到信用標準高低的選擇。公司抗風險能力強，就可以以較低的信用標準爭取客戶，擴大產品銷售。反之，則只能執行嚴格的信用標準，最大限度地降低違約風險；（3）客戶的資信程度。客戶資信程度高，違約風險就小，公司就可以提供較低的信用標準，以擴大商品銷售。反之客戶的資信程度低，違約風險就高，公司必須實行嚴格的信用標準，控制壞賬損失的發生。因此，確定信用標準時，必須對客戶群進行分類，對客戶的資信程度進行充分調查、了解和分析，識別潛在信用風險，確定客戶信用等級，并針對不同客戶信用情況給予不同的信用標準。

目前，工程機械制造行業市場競爭激烈，南晶公司產品市場競爭力不強，資金周轉緊張、抗風險能力比較弱，但出于擴大商品銷售的目的，建議考慮以預期壞賬損失率3%作為信用標準，即對預期壞賬損失率低于3%的客戶給予信用銷售，對預期壞賬損失率高于或等于3%的客戶不給予信用銷售，控制對信用銷售客戶的選擇。

2.建立客戶信用評估機制

信用風險識別只是對客戶潛在的信用風險因素及其影響進行的一種了解。為了實現對信用風險的有效控制，還需要公司對客戶信用情況進行評估，并針對不同信用級別的客戶實行不同的信用政策。只有這樣，才能真真實現對應收賬款的事前控制。信用評估又稱信用評價、資信評估、資信評級。是指由特定的機構或部門根據“公正、客觀、科學”的原則，按照一定的方法和程序，在對客戶進行前期調研和系統分析的基礎上，對客戶的信用能力可靠性、安全性進行評價，并以專用符號或簡單文字加以表達的一種管理活動。

（三）完善應收賬款回收日常控制措施

1.事前控制

應收賬款的事前控制也就是在銷售環節的控制。應收賬款是指公司因銷售商品、產品、提供勞務等應向購貨單位或接受勞務單位收取的款項，也就是說應收賬款是由于公司的銷售行為產生的，因此要有效的控制應收賬款必須從其產生的源頭即公司的銷售行為抓起。

2.事中控制

（1）信用管理部門應對賒銷客戶的資料進行動態管理，隨時關注對方的相關信息。

（2）會計部門應定期向賒銷客戶寄送對賬單，以確保雙方在應付賬款數額、還款期限、還款方式等方面的認可一致；對客戶提出的異議要及時查明原因，做出相應調整；根據信用管理部門提供的信息督促相關銷售人員提前催收賬款，避免發生壞賬損失。

（3）銷售部門也應隨時關注賒銷客戶的信息，并根據會計部門的要求催收那些被認為有可能成為壞賬的款項。

3.事后控制

賒銷合同到期時，會計部門應書面通知相關銷售人員進行款項催收。對于順利收回的款項應及時入賬。對于逾期未收回的款項，會計部門應及時報告給有關的決策機構進行審查，以確定是否確認為壞賬。如果確認為壞賬損失，應做出相應的賬務處理，在賬面上核銷該筆應收賬款；但信用管理部門和相關銷售人員還應繼續關注賒銷客戶的情況，一旦發現其經營狀況或其他情況好轉，有了還款可能，應及時通知會計部門并加以催收；會計部門也應對己注銷的壞賬進行備查登記，并加強監督，如仍舊定期寄送對賬單，以防止相關人員己私自收回壞賬卻據為己有。

結論

篇（6）

一、前言

按照我國證券交易所的規定，ST股是指境內上市公司連續兩年虧損，被進行特別處理的股票，*ST股是指境內上市公司連續三年虧損的股票，ST制度是我國證券市場管制的重要手段，是一種旨在提高上市公司質量、警示投資者的一種制度安排。作為一種重要的外部治理機制，獨立審計制度在保證會計信息質量、降低證券市場信息不對稱程度、保護投資者方面發揮著不可替代的作用。近年來學者們專門針對ST公司進行外部治理機制研究的文章較少，那么我國的ST上市公司在外部審計師選擇上具有怎樣的特點？其更傾向于選擇哪類會計師事務所，收到何種審計意見，外部審計師有沒有針對ST公司的高風險收取更高的審計費用？這是本文所要研究的問題。

二、理論分析與研究假設

外部獨立審計監督機制的有效性取決于審計質量，而審計質量卻具有抽象性，難以直接量化，故人們通過一系列替代指標進行重新表述。認為大所的審計質量顯著高于非大所（DeAngelo，1981；Lennox，1999；王詠梅和王鵬，2006），故會計師事務所規模是外部審計制度的一種表征，本文設置是否大所①為一個因變量。ST公司由于財務狀況較差且更加不穩定，故其對高質量的審計需求較低，公司不愿意被外部審計師發現并報告更多的財務舞弊與差錯，而是傾向于掩飾其經營不佳的狀態，故其更愿意聘請規模更小的會計師事務所來得到其較為滿意的審計服務，故本文提出假設1：ST公司更傾向于選擇規模更小的會計師事務所。

審計意見是審計師履行監督職責的最終結果，集中反映了審計師對被審計單位財務信息狀況的綜合評價與判斷。筆者將審計意見劃分為兩大類：標準審計意見與非標準審計意見②。標準審計意見反映了被審計公司的會計信息狀況值得信賴；非標準審計意見提醒投資者關注公司的特定事項，以減少投資損失，故審計意見具有重要信息含量，是外部審計制度的一種表征，蔡春等（2005）的研究證明，上市公司是否被ST影響公司審計的意見類型。本文設置審計意見為一個因變量；ST公司由于連續兩年虧損，其財務狀況較差，審計師面臨的審計風險較大，使得在出具審計意見時不得不考慮出具更多的非標準審計意見來指出被審計單位的財務問題，以降低自身的法律責任，故本文提出假設2：ST公司更容易收到非標準審計意見。

審計費用指的是外部審計師對其所提供的審計服務收取的報酬。目前我國執行風險導向審計，將按照被審計單位的重大錯報風險分配審計資源，客戶風險高則審計費用增高。筆者認為審計費用也是外部審計制度的一種表征，設置審計費用為一種因變量。關于公司財務風險與審計費用間的關系，焦瑩芳（2007）用凈資產收益率、資產負債率、現金流量負債比率和對外擔保額作為公司財務風險和經營風險的指標，采用截至2005年上市公司的數據研究發現，資產負債率和現金流量負債比率對審計費用有顯著影響，說明中國審計市場收費在一定程度上對審計風險進行了考慮。本文認為ST公司由于財務狀況較差，財務風險較大，審計師面臨的重大錯報風險也較大，一方面為降低審計風險，審計師不得不實施更為廣泛和詳細的審計測試，這無疑加大了審計成本；另一方面假如審計師最終沒能夠發現客戶的重大錯報風險，其面臨的訴訟風險加大，增加的審計成本與訴訟風險使得審計師不得不通過收取更高水平的審計收費來進行補償，故本文提出假設3：ST公司的審計費用更高。

三、實證設計

（一）變量設計

本文變量設置如表1所示。

（二）模型建立

本文建立如下多元回歸模型：

檢驗ST公司對事務所規模選擇的模型（1）：

BIG=β0+β1ST+β2LnTA+β3LEV

+β4REC+β5STO+εi （1）

檢驗ST公司對審計意見影響的模型（2）：

OPN=β0+β1ST+β2LnTA+β3LEV

+β4REC+β5STO+εi （2）

檢驗ST公司對審計費用影響的模型（3）：

LNFEE=β0+β1ST+β2LnTA+

β3LEV+β4REC+β5STO+εi （3）

其中β0為截距，β1，β2……β5為系數，εi為殘差。

（三）樣本選擇

文章以2009年我國滬深兩市A股1 809家上市公司作為樣本數據來源，剔除金融保險類上市公司30家（由于其經營業務的特殊性），剔除變量缺失的222家公司，最終得到1 547個樣本數據。全部樣本數據來自CSMAR國泰安數據庫。

四、實證結果

文章采用SPSS16.0統計分析軟件，對樣本進行描述性分析、Pearson相關性分析與多元回歸分析，所得結果與分析如下：

（一）變量描述性統計

從表2可以看出，2009年我國共有8.27%的上市公司為ST公司，有52.75%的上市公司被大所審計，從客戶數量來看，大所在我國證券市場上的市場占有率是相當高的，有6.33%的上市公司被審計師出具了非標準審計意見；另外，2009年我國滬深兩市A股上市公司的資產負債率平均值為72.12%，應收賬款、存貨占總資產比重均值分別為8.38%、16.64%。

（二）單變量相關分析

從表3變量間Pearson相關系數來看，是否ST與是否大所負相關，且在1%的水平上顯著，表明我國ST公司傾向于選擇小規模的會計師事務所，財務狀況越好的上市公司越會選擇大所，通過信息傳遞功能表達經營業績良好的信號假設1得到初步驗證；ST與審計意見正相關，且在1%的水平上顯著，表明我國會計師事務所在出具審計意見的時候考慮到了被審計客戶的財務狀況，連續兩年虧損自然是審計師需要關注的重大風險事項，對財務狀況越差的上市公司，審計師出具非標準審計意見的可能性就越大，假設2得到初步驗證；ST與審計費用負相關，這需要結合ST公司的規模來解釋，是否ST與公司規模在1%的水平上顯著負相關，表明我國ST公司一般是規模較小、經營管理尚不完善的公司，而審計費用與客戶資產規模在1%的水平上高度正相關（Pearson相關系數達到了0.717），從而是否ST與審計費用也呈現出負相關性，即由于ST公司規模較小，故而審計費用較低，這與假設3相反，需要借助多元回歸分析進行進一步驗證；另外，是否ST與資產負債率在1%的水平上顯著正相關，表明負債水平越高的上市公司其財務風險越高，財務狀況越差，從而越容易被ST；是否ST與應收賬款比重在5%的水平上顯著負相關，表明應收賬款比重越高，公司資產流動性較好，出現財務危機的可能性較小；是否ST與存貨比重呈負相關但并不顯著。

從是否大所這一變量來看，ST公司與是否大所在1%的水平上負相關，審計費用與是否大所在1%的水平上顯著正相關，表明大所收取了較高的審計費用，存在著聲譽溢價現象；公司資產規模與是否大所在1%的水平上顯著正相關，表明規模越大的上市公司越傾向于選擇規模大的會計師事務所，這是信號傳遞功能的一種體現，由于大所代表了較好的職業形象，大公司聘用大所向外部信息使用者表達了公司經營狀況良好的信號；另外，是否大所與審計意見、資產負債率、應收賬款比重、存貨比重均不具有顯著相關性。

從審計意見來看，ST公司更容易收到非標準審計意見，且在1%水平上顯著；審計費用與審計意見在1%的水平上顯著負相關，表明被出具非標準審計意見的公司的審計費用較低，這可能是由于公司規模影響的結果，由于公司規模與審計意見在1%的水平上負相關，而公司規模與審計費用高度正相關，故非標準審計意見與審計費用負相關；資產負債率與審計意見在1%的水平上正相關，表明資產負債率越高的上市公司，財務風險越高，財務狀況越差，審計師面臨的審計風險越高，被出具非標準審計意見的可能性越高；應收賬款比重、存貨比重與審計意見均在5%的水平上顯著負相關，表明應收賬款、存貨越多的上市公司，其資產流動性越強，面臨的財務風險越低，收到標準審計意見的可能性越大。另外，審計意見與是否大所不具有顯著相關性。

從審計費用來看，總資產對數與審計費用在1%的水平上高度正相關，表明資產規模是影響審計費用的最重要因素，這與我國目前會計師事務所按照公司資產規模的一定比例計提審計費用的做法有關；應收賬款比重與審計費用在1%的水平上顯著正相關，表明應收賬款越多，資產流動性越強，財務風險越低，相應的審計師面臨的審計風險越低，故審計費用較少。另外，審計費用與資產負債率、存貨比重不存在顯著相關性。

（三）多元回歸分析

采用Stepwise變量進入策略，按照模型（1）、（2）、（3）進行多變量回歸分析，所得結果如表4所示。

從表4可以看到，三個模型的調整R方值分別為0.193、0.332、0.557，模型擬合程度較好；F值分別為47.43、154.32、278.73，Sig.值均為0.000，表明各模型線性關系顯著；三個模型的D.W.值分別為1.972、2.071、1.669，認為各解釋變量之間不存在序列相關性；最后從各變量的VIF值來看，VIF均小于3，表明各解釋變量之間不存在多重共線性。

從表5中模型（1）的回歸系數來看，與相關分析結果不同，是否ST對是否選擇大所不具有顯著解釋力，影響事務所選擇的因素只有審計費用與應收賬款比重，且兩者與是否大所均在1%的水平上顯著正相關，表明大所的審計收費較高，且大所審計的上市公司應收賬款比重較高，資產流動性更好。從回歸分析與前述相關分析結論認為，ST公司更傾向于聘請規模更小的會計師事務所。

從表6可以看出，與Pearson相關分析一致，是否ST與審計意見在1%的水平上顯著正相關，表明ST公司更容易收到非標準審計意見，審計師在出具審計意見的時候考慮到了上市公司的財務狀況，對于財務狀況越差的上市公司更為謹慎，通過出具更多的非標準審計意見來應對增加的審計風險；審計意見與總資產對數、應收賬款比重均在1%的水平上顯著負相關，表明資產規模越大、應收賬款比重越高的公司越容易收到標準審計意見；審計意見與資產負債率、審計費用均在1%的水平上顯著正相關，表明資產負債率越高的公司越容易收到非標準審計意見，而收到非標準審計意見的公司其審計費用也越高，這是由于資產負債率越高的上市公司，其財務風險越大，審計師面臨的審計風險越高，必須通過實施更為詳細的審計程序進行更縝密的檢查以降低審計風險，加大的審計成本必然通過收取較高的審計費用來補償，在審計意見的出具上也更為謹慎。

從表7可以看出，是否ST與審計費用在1%的水平上顯著正相關，表明上市公司財務狀況是影響審計費用的重要因素，當公司財務狀況較差，財務風險較高時，審計師面臨的審計風險相應增加，必須通過實施更廣范圍更為詳細的審計測試來降低審計風險，在審計成本加大的同時，必然要求以更高的審計收費來補償，是否ST與審計費用正相關，假設3得到驗證；另外與前述相關性分析一致，審計費用與總資產規模、資產負債率、是否大所、審計意見、應收賬款比重成正相關，與存貨比重負相關，且均在1%的水平上顯著。

五、研究結論

本文通過收集我國滬深兩市A股上市公司經驗數據，研究ST公司在外部審計師選擇上的特點，實證研究發現：我國ST公司大部分是資產負債率比較高的小規模上市公司，其更傾向于聘用規模較小的會計師事務所，且更容易收到非標準審計意見，審計費用也更高，上述聯系均在1%的水平上顯著；表明我國上市公司的財務狀況會影響到外部審計師的選擇，對于財務狀況較差、風險較大的上市公司，我國審計師也體現出更為謹慎的執業態度，通過執行更多的檢查來降低審計風險，收取更高的費用來補償損失，出具更多的非標準審計意見來規避未來可能的風險。筆者認為我國上市公司應通過提高和改善自身財務狀況來獲取高質量的審計鑒證，而會計師事務所亦應重視被審計單位的財務狀況，通過識別、評價、分析、控制被審計單位的財務風險來降低最終的審計風險。

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篇（7）

利潤是企業經營活動的最終成果,是企業財務評價的重要指標。會計報表中,利潤指標真實與否, 直接影響相關利益關系人的經濟利益和決策。實證審計發現,企業管理者出于各種目的,在對外提供財務會計報告時,采用一些方法和手段粉飾會計報表, 其中對投資者和債權人等經濟利益影響最大的是利用利潤調節的方法,或者高估資產,或者低估負債。本文從審計的角度,揭示識別會計報表中利潤舞弊的幾種手法。

一、利用資產減值準備操縱利潤資產減值,是指資產的可收回金額低于其賬面價值。當前世界各國有關資產減值的會計準則中, 對于資產減值損失的確認,主要有三種標準,即永久性標準、可能性標準和經濟標準。在永久性標準下, 減值損失應是永久性的,而不應是暫時性的。在可能性標準下,資產如果很可能發生減值,則應確認減值損失。在經濟標準下,企業應對資產作不間斷的評估,只要資產的可收回金額低于其賬面價值,就應確認減值損失。從對《企業會計準則第8號:資產減值》分析來看,我國對資產損失的確認與計量,比較認同的是經濟標準。在會計期末是否必須計提資產減值準備,應當首先取決于資產是否存在減值跡象, 資產只有在存在減值跡象的情況下,才要求估計其可收回金額。[1]但是,“作不間斷的評估,只要資產的可收回金額低于其賬面價值”;,就給會計師們操縱會計利潤留下了廣闊的想象空間。特別是在當前資產減值核算中仍然存在資產減值金額難以可靠計量, “資產組”;減值難以準確確認的現狀,也給企業利用資產減值進行盈余管理留下想象空間。[2]如在一些國有企業,為了粉飾經營業績,對于一些本來已閑置的固定資產,已不能生產出合格產品的機器設備,預期不能給企業帶來經濟利益的無形資產,少確認減值損失,甚至不確認損失,致使企業利潤(虛增)不實。《企業會計準則第8號資產減值》第十七條規定:“資產減值損失一經確認,在以后會計期間不得轉回。”;[1]一些上市公司很可能會慎用或不使用資產減值準則,造成利潤不實,給資產減值調節利潤方面的審計帶來困難。這種操縱利潤的方法,我們可以從采用權益法核算的長期股權投資、固定資產、無形資產和在建工程等項目及其明細賬中,查出虛增的利潤余額,也可以從會計報表附注中與資產減值的披露信息中發現一些信息。

二、利用關聯方交易調節利潤利用關聯方交易調節利潤的方式有多種,可以利用產品和原材料的轉移價格調節收入和成本,也可以利用技術服務調增服務費收入,利用高回報率的受托經營方式虛增業績,利用關聯方借貸利率差異降低財務費用,利用管理費用、共同費用分攤等方式調節利潤。上述調節利潤的方法,除轉移價格和共同管理費用分攤之外,其余所產生的利潤基本上都體現在 “其他業務利潤”;、“投資收益”;、“營業外收入”;、“財務費用”;等具體項目中。我們可以從以下幾個步驟入手進行審查: 一是計算各項目中關聯方交易產生的盈利分別2009年1月占項目總額的百分比和這些項目占企業利潤總額的百分比,判斷企業盈利能力對關聯方企業的依賴程度。二是分析這些關聯交易的必要性和公正性。比如交易價格是否以市場的公平交易為基礎,交易的市場價格是否存在非公允的方面,控制方對被控制方的強制的內部銷售價格等。三是將非必要和欠公正的關聯方交易所產生的利潤,從企業利潤總額中剔除。例如,某上市公司損益表中“利潤總額”;為3 300 萬元,其中,其他業務利潤為1 200萬元,投資收益為800萬元,在會計報表附注及相關明細表中反映, 其他業務利潤1 200萬元中有980萬元來自關聯方企業交付的專利權使用費,投資收益為800萬元中有670萬元來自向關聯企業轉讓的股權投資收益。按上述資料,可以發現各項目中關聯方交易產生的盈利分別占其他業務利潤的82%(980÷1200), 占投資收益的84%(670÷800),合計則占利潤總額的50% [(980+670)÷3300 ]。這反映出該企業利潤對關聯方企業的依賴性極高,通過進一步的定價政策分析,發現上述交易均為非公正交易,屬利潤操縱行為,需要進行詳細審計和調整。對由內部轉移價格引起的“主營業務收入”;、“主營業務成本”;等項目脫離實際狀況的識別難度較大, 要求分析者掌握市場價格和企業的定價政策。在審計過程中,要充分利用會計報表附注說明和相關明細表。如果關聯方交易占銷售貨物和采購貨物的比重較大(超過20%),那么就要分析比較關聯方與非關聯方的價格差異,如價格差異過大,則有操縱利潤之嫌,需要進一步審查因價格差異而影響的利潤額。

篇（8）

The society is improving. Chinas market economic system is also growing in pace withthe needs of the society. Small and medium-sized private enterprises have also developed. Thesmall and medium-sized private enterprises play an important role in increasing national fiscalrevenue and solving surplus labor.At the same time,small and medium-sized privateenterprises have become an important part of the national economy,and they have also playeda significant role. However,when enterprises growing up,they will also be hindered by someproblems. For example, the lack of professional quality of enterprise managers and imperfectfinancial management systems all hinder the development of enterprises.Financialmanagement issues have the greatest impact on business growth. If enterprises dont properlymanage their finances,their development will be hindered. Therefore,this article takes thesmall and medium-sized private enterprise of BY in Heilongjiang Province as an example toanalyze its financial management problems and provide solutions.

The dissertation firstly introduces the research background and significance of this paper,summarizes the domestic and foreign scholars research results on financial management,defines the structure of the paper and research methods, and then introduces relevant basictheories, including the meaning and content of financial management. As well as relatedtheories of financial management, it also introduces the meaning of small and medium-sizedprivate enterprises and the characteristics of their financial management; then this article usesBY small and medium-sized private enterprises as the research object. After introducing thebasic situation of BY companies, they are separately set up by departments. Financialpersonnels professional level, financing, investment, working capital, income distribution andother aspects have analyzed their current financial management status; based on the currentstatus of financial management, the problems in financial management of BY small and medium-sized private enterprises have been specifically analyzed. Uncertainty in enterprisedepartments, low professional level of financial personnel, difficulties in financing,unscientific investment management, lack of working capital management, and imperfectincome distribution problems. Finally, the specific financial management issues for BYcompanies were proposed. Solve the problem , mainly from the BY companies to reasonablyset up the corporate sector, improve the professional level of financial personnel, expandfinancing channels, scientific investment management, strengthen the management ofworking capital, and improve the income distribution management to strengthen the financesof BY small and medium-sized private enterprises management.

Key Words: Small and Medium-sized Private Enterprise; Financial Management;Financing Management; Investment Management

目 錄

摘 要

ABSTRACT.

第 1 章 緒 論.

1.1 研究背景與研究意義

1.1.1 研究背景.

1.1.2 研究意義.

1.2 國內外研究現狀

1.2.1 國內研究現狀.

1.2.2 國外研究現狀.

1.2.3 國內外研究評述.

1.3 論文結構與研究方法

1.3.1 論文結構.

1.3.2 研究方法.

1.4 本章小結

第 2 章 相關理論基礎.

2.1 財務管理的含義

2.2 財務管理的內容

2.2.1 融資管理.

2.2.2 投資管理.

2.2.3 營運資金管理.

2.2.4 收益分配管理.

2.3 財務管理相關理論

2.4 中小型民營企業的含義及財務管理特點

2.4.1 中小型民營企業的含義.

2.4.2 中小型民營企業財務管理特點.

2.5 本章小結

第 3 章 BY 中小型民營企業及財務管理現狀

3.1 BY 中小型民營企業簡介

3.2 BY 中小型民營企業財務管理現狀

3.2.1 企業部門設置現狀.

3.2.2 企業財務人員現狀.

3.2.3 融資現狀.

3.2.4 投資現狀.

3.2.5 營運資金現狀.

3.2.6 收益分配現狀.

3.3 本章小結

第 4 章 BY 中小型民營企業財務管理存在的問題

4.1 企業部門設置不合理

4.1.1 未設置內部控制部和內部審計部.

4.1.2 財務部門數量與企業規模不相適應.

4.2 財務人員專業水平較低

4.3 融資困難

4.3.1 企業內源融資方式單一.

4.3.2 企業外源融資渠道較少.

4.4 投資管理不科學

4.4.1 企業資金投資效率低.

4.4.2 企業投資過于盲目.

4.5 營運資金管理缺失

4.5.1 現金管理缺少內部控制.

4.5.2 應收賬款缺少管理.

4.6 收益分配不完善

4.6.1 獎勵與激勵機制不完善.

4.6.2 缺少科學的收益分配決策 .

4.7 本章小結

第 5 章 加強 BY 中小型民營企業財務管理的對策.

5.1 合理設置企業部門

5.1.1 設置內部控制部和內部審計部.

5.1.2 適當增加財務部門數量以適應企業規模.

5.2 提高財務人員專業水平

5.3 拓寬融資渠道

5.3.1 采用多種內源融資方式.

5.3.2 優化自身融資條件.

5.4 科學進行投資管理

5.4.1 提高企業資金投資效率.

5.4.2 提高理性投資意識.

5.5 加強營運資金管理

5.5.1 建立現金管理的內部控制.

5.5.2 提高對應收賬款的管理力度.

5.6 完善收益分配管理

5.6.1 建立獎勵與激勵機制.

篇（9）

1.引言

財務危機是指企業明顯無力按時償還到期時無爭議的債務的困難與危機。企業的財務危機不是短時間形成的，而是由長期時間積累的過程，當積累到一定程度的時候會集中釋放，使企業應對不及，最終導致企業陷入財務危機。財務危機具有復雜多樣性、客觀積累性、災難性、突發性、牽連性等特征。

2.石油行業財務危機產生的原因

2.1 理財工作與環境變化不相適應

在激烈的市場競爭中，賒銷是石油企業促銷和占領市場份額的主要手段，但同時也要承擔他人占用企業運營資金的機會本錢及到期不能收回貨款的壞賬損失。在“權責發生制”的會計確認原則下，石油企業只注重賬面利潤，而不注重現金流量，更多的資金被客戶占用，使利潤虛增，企業陷進嚴重的資金短缺或不能周轉的困境。

2.2 財務管理體制不夠完善

從制度建設上看，石油企業財務管理的觸角已分布在石油銷售企業經營的所有環節。但在執行中對環境的變化及其影響重視不夠，ERP管理系統、網上報銷系統、資金管控系統和零售管理系統還沒有做到有效的整合，財務管理體系對環境變化所帶來的經營不確定性預見性較差，不能滿足高層管理的決策需求。

2.3 資本運作不當

石油銷售企業對資金的收支和使用缺乏全面統一的籌劃和控制，商品采購、投資及費用管理各環節不能有效銜接，對存貨占用、投資資金支出、費用資金撥付缺乏合理的盈虧分析及有效的預算管理控制手段，導致流動資金內部各項目之間分配不合理，企業資金積壓與資金不足并存。

2.4 財務監管不到位

盡管石油銷售企業都建立了財務管理控制體系，但由于銷售網點地域分散，財務監管還沒有延伸到業務范疇的每一個基點，對下屬分公司的財務行為缺乏監督，導致少數企業經理人通過各種途徑，利用手中的權力轉移、侵吞公司資產及其收益。另外，受消費習慣的影響，消費者大多喜歡現鈔消費，使石油銷售公司資金管理監控難度加大。有些石油銷售公司缺乏管理存貨和應收賬款的制度措施，造成存貨損失，應收款不能兌現而形成呆賬。

3.石油行業財務危機預警機制現狀

3.1 企業財務管理不完善

3.1.1 應收賬款項目長期掛賬

在激烈的市場競爭中，石油行業往往會為了擴大市場占有率，采用賒銷等方式進行經營。而賒銷的背后就是不斷上升的應收賬款，應收賬款的積累和不能收回，就造成很多石油企業在良好銷售業績并盈利的情況下，因應收賬款管理不善而面臨財務危機。

3.1.2 存貨占用大量現金流

當前，導致石油行業存貨占用風險的原因主要是石油企業難以準確的預測客戶對成品油的需求量。從理想化的角度說，最恰當的存貨水平即“經濟訂貨量”。但是，在實際經營中，如果完全采用零庫存商品進行管理，一旦操作不慎，發生成品油供應中斷的情況，將會帶來嚴重的市場混亂和社會負面影響。

3.2 內部控制與監督不完善

3.2.1 管理體制不完善

在石油公司總部，董事會虛設，董事會與管理層在事實上是一套班子，將決策與管理集于一身，將主要精力用在大量的日常事務協調和平衡工作上，在公司長遠發展戰略的研究、宏觀層面的資源合理配置及如何保證公司的正常運行等方面相對薄弱，無法發揮董事會對管理層的監控作用，使內部制度失去最核心的一層機構。

3.2.2 內部運行機制不完善

石油公司的內部運行機制問題不光有組織結構的因素，人為的因素也是不可忽視的。有管理層的原因，高級管理人員沒有很好的通過一言一行在公司范圍內傳達對職業道德規范的遵循。

3.2.3 內部監督不完善

盡管石油企業控制活動中也有其他控制要素的體現，但很不完整，因此造成了石油企業內部控制評審的片面性。評審時勢必也同時涉及到幾個部門的業務。而當前股份公司從上至下實行的條塊管理，使部門之間聯系較少。因此，開展石油企業內部控制評審工作，使企業各業務管理部門之間協調將是一個很大的問題。同時，每個評審組對評審把握的尺度不一樣，導致最后各單位綜合評審結果不同。

3.3 風險控制不完善

石油企業在實現企業目標的時候，與國際大公司相比在管理意識、管理機制方面存在著局限性，造成這種問題的原因包括：由于石油企業內部控制還不完善，企業的風險管理在不同的層面帶著不同的目標運行，企業風險管理不能對實現企業目標類別中的任何一個提供絕對的保證。

4.石油行業財務危機預警機制完善對策

4.1 企業財務管理的完善對策

4.1.1 應收賬款預警機制的完善對策

建立應收賬款的風險預警機制，防患于未然。要建立信用管理體制，對客戶進行全面的信用調查，通過對客戶的財務信息及非財務信息進行收集分析。依據客戶的償債能力評定客戶的信用水平，并依據不同的信用水平確定其信用額度。

4.1.2 存貨預警機制完善對策

首先，石油企業在進行銷售預測的過程中應采取滾動預測的方式，不斷地根據市場環境的變化對銷售預測進行修正，發揮經銷商更接近市場、更了解市場的優勢。其次，石油行業存貨品種繁多，公司在存貨的日常管理中，可以根據存貨的重要程度，將其分類管理。最后，建立存貨業務的崗位責任制，明確各部門和相關人員應承擔的責任、權利和義務。

4.2 內部控制與監督的完善對策

4.2.1 內部控制的完善對策

石油企業應按照自身的需要來確定其組織結構，擺脫管理層次過多，機構臃腫的局面。在人員方面，石油企業應注重高層管理者的培養，注重新知識的培訓學習。通過針對性培訓、輪崗交流、掛職鍛煉等形式提高管理者的素質。

4.2.2 內部監督的完善對策

篇（10）

上海汽車集團股份有限公司作為我國汽車行業的領先者，本著穩中求發展的理念，在這次挑戰中緊抓機遇，準確把握產銷節奏，大力改善營運情況的結構和效益。本論文通過對上汽集團的財務分析，發現企業經營運行中的優缺點，并針對缺點提出具體解決措施，一方面給上汽集團的決策者提供決策依據，另一方面對于行業的發展也有一定的借鑒意義。

一、上海汽車集團股份有限公司概況

（一）上海汽車集團股份有限公司簡介

上海汽車集團股份有限公司（簡稱“上汽集團”，股票代碼為600104）是國內A股市場最大的汽車上市公司，總股本達到110億股。目前，上汽集團的主營業務包括整車、零部件的研發、生產、銷售，物流、車載信息、二手車等汽車服務貿易業務，以及汽車金融業務。

上汽集團以“傾力打造富有創新精神的世界著名汽車，引領未來汽車生活”為愿景，以“堅持市場導向，依靠優秀的員工隊伍，持續創新產品和服務，為各相關方創造價值”為使命，以“誠信、責任、合作、創新、進取、夢想”為價值觀，踏實走好每一步、永遠向前。

（二）上海汽車集團股份有限公司股東情況

截至2015年12月31日，上汽集團總股本數為11，025，566，629。股東情況如表1所示。

二、上海汽車集團股份有限公司償債能力分析

償債能力是指企業償還各種到期債務的能力。企業償債能力是反映企業財務狀況和經營能力的重要標志。償債能力是企業償還到期債務的承受能力或保證程度，包括償還短期債務和長期債務的能力。償債能力分析主要用到以下幾個指標。

（一）短期償債能力分析

企業償付流動負債的能力就是短期償債能力。流動負債如果不能及時償還，企業就有可能陷入財務困境，從而面臨破產倒閉的風險。

根據西方經驗認為，2：1左右的流動比率比較合適，由表2可知，上汽集團的流動比率從2013年到2015年一直呈下降的趨勢，公司償還流動負債的能力也隨之下降，流動負債得到償還的保障變小，財務風險增加，短期償債能力越來越弱。速動比率由2013年的1.08減少到2015年的0.9，近三年也一直呈下降趨勢，但都維持在1左右，說明上汽集團的變現能力較好，2014年的償債能力最強。上汽集團的現金比率三年內不斷下降，三年內下降了0.2，說明上汽集團的支付能力變弱。

（二）長期償債能力

長期償債能力是指企業償還長期負債的能力。從資產負債率來看，由2013年的56.71%增長到2015年年末的58.78%，說明上汽集團資產負債增加，償還債務的能力變弱，財務風險逐漸增加。2015年，上汽集團的產權比率增加到1.43，說明企業的財務風險也在增加。從股東權益比率來看，這個比率是從不同方面來反映企業長期財務狀況的，股東權益比率越大，負債比率和企業的財務風險也越小，償還債務的能力也就越強。

這些指標說明上汽集團近幾年的短期償債能力需要進一步加強，長期償債能力還可以，總體而言，公司的資本結構仍然趨于穩定、合理，償債能力還是有一定的保障，總體償債風險不高。

三、上海汽車集團股份有限公司存在問題的改進建議

（一）加強庫存管理

近年來汽車行業飛速發展，上汽集團的庫存商品大量增加，以此來滿足消費者的需求，這樣就使得存貨大量積壓，并且占用存貨資金，從而影響采購鏈原材料的增加。上汽集團應該在擴大生產的過程中，提高對原材料、庫存商品等存貨的有效利用，合理優化資源配置，加強供應鏈管理和生產浪費管控，積極消化庫存，建立起一套合理、科學的物流體系，加快存貨周轉速度。

（二）提高總資產報酬率

從各項數據可以看出，上汽集團的總資產報酬率在逐年下降，運用資產獲利能力不足。針對這種情況，應借鑒先進企業資產利用狀況，加速資金的回收，處置長期閑置的固定資產，增強企業的流動性。

（三）加強對應收賬款的管理

通過分析上汽集團2013～2015年的財務報表可知，公司汽車銷量不斷增加的同時，汽車銷售貸款規模也在逐步擴大，主要體現在應收賬款的大幅度增長，由此帶來的財務收款風險也相應增加。公司管理者必須對此高度重視，加強對應收賬款的管理力度，加快賬款的回籠，具體方法有以下幾方面：首先應合理使用銷售折扣，其次要充分利用應收賬款進行融資，再次要通過衡量應收賬款風險及收益來制定適合本企業的信用制度。

四、結語

雖然本篇論文所選的分析數據有限，僅僅分析了上汽集團三年的財務數據，證明的方法也較單一，只運用了文獻研究法、趨勢分析法以及比率分析法等，但是本論文可以為上汽集團管理者做決策提供一些參考意見，為上汽集團今后的發展提出合理化建議。

參考文獻：

[1]汽車通訊員.上海汽車集團股份有限公司介[J].工業審計與會計，2013（04）.

篇（11）

一、初步分析

(一)總體經營情況

2008年公司主營業務收入96026萬元，較2007年同比增長1．52％；實現利潤-6197萬元，比上年同期減虧50．75％。

2009年公司主營業務收入99364萬元，較2008年98649萬元增加716萬元，主營業務利潤20977萬元，較2008年20486萬元增加491萬元。

2010年公司營業收入110226萬元，較2009年101150萬元增加9076萬元；公司本年度歸屬于母公司所有者凈利潤2177萬元，較2009年914萬元增加1263萬元；公司期問費用總額為22597萬元，較2009年23408萬元減少811萬元。

(二)資產構成情況

2008年公司進行了較大規模的生產布局調整，對下屬公司進行拆遷整合，同時對圣元全佳進行托管經營，使公司總資產減少，固定資產占總資產比例由年初的49．6％降至年末的43．8％，下降5．8％。

2009年管理費用8039萬元，較2008年度的13674萬元減少5635萬元，主要是由于本年度大力推行開源節流意識，加大應收賬款催收力度，加強資產管理，減少各項資產減值準備引起的損失所致。

2010年銷售費用同比增加1384萬元，原因是公司加大廣告投入，擴大品牌的影響力；2010年管理費用同比減少2248萬元，原因是公司一貫堅持開源節流意識，加強費用的預算考核機制。

二、趨勢分析

(一)短期償債能力分析

1．流動比率

圣元乳業公司2008年流動比率為：1．01；2009年流動比率為1．29；2010年流動比率為1．12；從中看出企業短期償還債務的能力較弱，但從趨勢上看，有所改進。

2．速動比率

本公司2008年速動比率為：0．79；2009年速動比率為0．83；2010年速動比率為0．76；比率偏低，說明企業償還短期債務的能力有待增強。

3．現金流動負債比率

本公司2008年現金比率為：0．29；2009年現金比率為0．17；2010年現金比率為0．22；此比率反映了企業償還負債的能力，也是盈利的資本。05年現金比率偏高，反映了企業不善于利用現金資源，沒有把現金投入經營，06年比率過低，反映企業支付流動負債的困難。

4．應收賬款周轉率

本公司2008年應收賬款周轉率為：8．23；2009應收賬款周轉率為9．30；2010年應收賬款周轉率為10．10；應收賬款周轉率逐年提高，平均應收賬款周期也縮短，資金回收加快。

(二)長期償債能力分析

1．資產負債率

本公司2008年資產負債率為：39％；2009年資產負債率為：28％；2010年資產負債率為：31％；說明公司負債控制在安全范圍內。

2．產權比率

本公司2008年產權比率為：69％；2009年產權比率為：42％；2010年產權比率為：49％；此比率表明企業償債能力正在向好的方向調整。

(三)資本運用效率分析

1．總資產周轉率

本公司2008年總資產周轉率為：0．75；2009年總資產周轉率為：0．83；2010年總資產周轉率為：0．92；該比率出現遞增趨勢，說明企業利用全部資產進行經營的效率較高，最終會提高企業的盈利能力。

2．流動資產周轉率

本公司2008年流動資產周轉率為：2．11次；2009年流動資產周轉率為：2．29次；2010年流動資產周轉率為：2．76次；該項指標逐年提高，公司已經補充了流動資產，相對地提高了企業的資金使用效率。

(四)盈利能力分析

在分析盈利能力時，應當排除證券買賣等非正常項目、已經或將要停止的營業項目、重大事故或法律更改等特別項目、會計政策和財務制度變更帶來的累積影響數等因素。

1．凈資產收益率

本公司2008年凈資產收益率為：-7％；2009年凈資產收益率為：1％；2010年凈資產收益率為：2％；06年比05年盈利能力增強，主要原因是成本降低，07年比06年盈利能力有所增加，主要原因是資本公積和未分配利潤增加。

2．總資產收益率

本公司2008年總資產收益率為：-2％；2009年總資產收益率為：1％；2010年總資產收益率為：1％；06年和07年比05年較高說明資產的利用效率較高，企業在增加收入和節約資金等方面取得了良好的效果。

三、公司存在問題及解決辦法

(一)公司面臨的風險因素分析

1．市場風險

由于糧食、飼料、石油價格上漲，導致原料奶和包裝材料價格上漲，加之國內乳品行業競爭的進一步加劇，導致乳品企業的營業費用不斷上漲，行業平均利潤率繼續下降。

2．產品質量風險

由于乳制品的產品質量直接關系到廣大消費者的生活和健康，產品質量一旦出現問題，就會給人們的身體健康帶來危害。

3．財務控制風險

繼續加強風險教育，樹立風險意識；持續健全財產物資管理的內部控制制度；加大資本運營力度，降低融資成本，努力提高資金的使用效率；建立財務風險預警制度，更新財務管理理念，及時有效地防范和控制財務風險。

(二)解決辦法