家庭理財(cái)規(guī)劃大全11篇

緒論：寫(xiě)作既是個(gè)人情感的抒發(fā)，也是對(duì)學(xué)術(shù)真理的探索，歡迎閱讀由發(fā)表云整理的11篇家庭理財(cái)規(guī)劃范文，希望它們能為您的寫(xiě)作提供參考和啟發(fā)。

篇（1）

由于房?jī)r(jià)快速增長(zhǎng)，已超出了小兩口的購(gòu)買(mǎi)力，仔細(xì)想想，不如先簡(jiǎn)簡(jiǎn)單單的結(jié)了婚，節(jié)省一些不必要的開(kāi)支，哪怕將來(lái)有錢(qián)了再重溫一下浪漫呢？現(xiàn)在盛行的“裸婚”是男女雙方根據(jù)實(shí)際條件，不舉債、不奢侈的結(jié)婚。因此，方卓及王玲玲元旦采用了流行的“裸婚”，小兩口徹底擺脫了幾千元一桌的酒席和上萬(wàn)元的鉆戒，房子和車(chē)給結(jié)婚所帶來(lái)的困擾。為了享受期望的人生，小夫妻婚后不準(zhǔn)備要孩子。

方卓夫婦現(xiàn)有定期存款10萬(wàn)元，活期儲(chǔ)蓄2萬(wàn)元?，F(xiàn)在每月房租1700元，結(jié)婚時(shí)雙方家庭贊助了20萬(wàn)元，老人希望小兩口能擁有一套自有房屋，但夫婦兩人希望在買(mǎi)房后還能有一定的資金結(jié)余，不希望辛苦打拼幾年還得每天為購(gòu)房首付款東省西省，付了首付的呢，還得再熬幾十年的過(guò)房奴生活。

現(xiàn)階段兩人每月生活花費(fèi)為3000元，并且兩人又各買(mǎi)了一份商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)，各人每月月交保費(fèi)900元。方先生和王小姐都酷愛(ài)旅游，每年都要利用假期出行，旅游費(fèi)用約1.5萬(wàn)元。

理財(cái)目標(biāo)

兩人婚后不打算生小孩，屬于“丁克一族”，婚后隨著家庭資金的積累，可考慮擁有自有房屋。深圳市政府出臺(tái)了人才安居房政策，深圳戶籍人口，符合人才條件，連續(xù)繳納社保3年即可購(gòu)買(mǎi)。方卓夫婦可在1-2年內(nèi)購(gòu)買(mǎi)70平米的人才安居房，買(mǎi)的房屋夠兩個(gè)人居住即可，購(gòu)買(mǎi)一套小兩房，人才安居房的售價(jià)一般應(yīng)在10000元/平米以下，約需資金50-60萬(wàn)元左右。

在不考慮物價(jià)上漲、不調(diào)整現(xiàn)有資產(chǎn)模式的情況下，方先生一家的資金將因?yàn)橘I(mǎi)房而非常緊張。如何按父母期望的擁有自己的“小家”，又不違背夫妻兩“不為物質(zhì)的重壓而放棄輕松快樂(lè)生活”的原則，是2年內(nèi)短期理財(cái)規(guī)劃的核心。

具體目標(biāo)如下：完成老人的心愿，減少房屋消費(fèi)性支出，合理安排購(gòu)買(mǎi)自有房屋；保障現(xiàn)有生活的品質(zhì)；籌劃未來(lái)“丁克家庭”的美好人生。

理財(cái)建議：

方卓夫婦現(xiàn)有資金32萬(wàn)元，每年結(jié)余6.7萬(wàn)元，按現(xiàn)有的資金管理模式，存款利息還跑不贏通貨膨脹，家庭財(cái)務(wù)狀況如下：

科學(xué)配置理財(cái)投資產(chǎn)品

中國(guó)的家庭往往是靠工作收入積攢家庭消費(fèi)的資金，而國(guó)外家庭則會(huì)運(yùn)用積攢的資金產(chǎn)生理財(cái)收入，進(jìn)行瀟灑的消費(fèi)。方卓夫婦不妨在閑暇的時(shí)間學(xué)習(xí)一些理財(cái)知識(shí)，從保本穩(wěn)健型理財(cái)產(chǎn)品，及風(fēng)險(xiǎn)低的債券型基金，抗通貨膨脹的黃金投資等入手，適當(dāng)定投股票型基金，有興趣可自己投資些優(yōu)質(zhì)企業(yè)和有發(fā)展?jié)摿Φ墓善薄Ｓ捎谑琴?gòu)房資金，必須保障本金的安全，因此建議現(xiàn)有資金購(gòu)買(mǎi)1年內(nèi)短期固定收益理財(cái)產(chǎn)品，以及投資債券型基金，綜合收益達(dá)到5-7%，購(gòu)房資金年收益額可達(dá)到2萬(wàn)元。每月積結(jié)余的資金可拿出50%，按月定投平衡型基金和股票型基金，其余的購(gòu)買(mǎi)貨幣市場(chǎng)基金和債券基金，可選擇華夏、銀華、嘉實(shí)、易方達(dá)等大型品牌公司的基金。按此投資理財(cái)方案，未來(lái)2年內(nèi)，原有的購(gòu)房資金可積攢至35萬(wàn)元左右，結(jié)余的資金可積攢至15-20萬(wàn)元。

采用短期供款方式購(gòu)房

方先生夫婦希望瀟灑生活，不為物質(zhì)的重壓所累。為了達(dá)到買(mǎi)房后還能有部分剩余資金的目標(biāo)，方先生應(yīng)考慮購(gòu)房時(shí)支付首付款50%，即30萬(wàn)元左右，人才安居房一般帶裝修，只需要購(gòu)買(mǎi)家具家電即可入??；安居房分為現(xiàn)房和期房購(gòu)買(mǎi)方式，方先生夫婦可根據(jù)住房的地段、交房時(shí)間、售價(jià)等因素，決定購(gòu)買(mǎi)現(xiàn)房還是期房?，F(xiàn)有的32萬(wàn)元資金和投資收益，2年內(nèi)積攢至35萬(wàn)元，基本可滿足首付款和購(gòu)買(mǎi)家具家電的需求，需要再添置的用品，可入住后再購(gòu)買(mǎi)。

我國(guó)在去年和今年已連續(xù)3次加息，現(xiàn)在的5年期貸款利率為6.45%，如使用公積金貸款利率會(huì)低些；為了避免因利率調(diào)高而多支付利息，同時(shí)短期還款利率低于長(zhǎng)期還款，30萬(wàn)左右的貸款，每月還款額為6000元。咋看似乎每月還款額已超過(guò)每月工作收入的50%，還貸壓力是否太大了？其實(shí)不然，經(jīng)過(guò)1-2年的理財(cái)投資，結(jié)余的資金和收益有15-20萬(wàn)元，既有余錢(qián)，樂(lè)活生活有保障，同時(shí)將資金進(jìn)行適當(dāng)?shù)姆€(wěn)妥理財(cái)，享受快樂(lè)理財(cái)?shù)臉?lè)趣。建議在活期存款帳戶留存2萬(wàn)元，用于保障3個(gè)月內(nèi)的房貸支出，5萬(wàn)元購(gòu)買(mǎi)1年內(nèi)短期理財(cái)產(chǎn)品，興業(yè)銀行等銀行固定收益理財(cái)產(chǎn)品收益可達(dá)到5%以上，剩余的10多萬(wàn)資金購(gòu)買(mǎi)債券型基金和平衡型基金，按季補(bǔ)充銀行帳戶內(nèi)的資金。理財(cái)產(chǎn)品配置適宜，年收益可達(dá)10%左右，隨著利率的調(diào)高，新發(fā)行的理財(cái)產(chǎn)品收益也會(huì)收益更高，本錢(qián)和收益完全可支付3年的房貸款。只有投資理財(cái)?shù)漠a(chǎn)品是穩(wěn)健收益的，理財(cái)規(guī)劃的執(zhí)行過(guò)程才能是愉快的。

方先生夫婦生活費(fèi)用支出不高，每月3000元，每月保費(fèi)1800元，合計(jì)4800元，每月結(jié)余5700元，仍然可以將50%的資金做股票型基金定投，剩余資金靈活投資，可適當(dāng)購(gòu)買(mǎi)紙黃金等理財(cái)產(chǎn)品，3年后理財(cái)積攢的本錢(qián)和收益達(dá)到20-30萬(wàn)元。今后貸款利率必然會(huì)逐步上調(diào)，在3年后方先生夫婦可采用提前還款的方式，全部?jī)斶€剩余貸款。無(wú)貸款壓力的生活會(huì)使“裸婚族”的小夫婦消費(fèi)更輕松。

“丁克”實(shí)現(xiàn)長(zhǎng)期養(yǎng)老計(jì)劃生活才瀟灑

因?yàn)榉较壬驄D兩人在婚后不考慮要孩子，所以可不用考慮子女教育基金，也因此，退休計(jì)劃顯得更為重要。王玲玲在銀行工作，相對(duì)比較穩(wěn)定，并且有企業(yè)年金，退休養(yǎng)老的基本資金已經(jīng)具備，現(xiàn)有的商業(yè)養(yǎng)老保險(xiǎn)作為補(bǔ)充養(yǎng)老收入，享受更有品質(zhì)的人生；但是夫婦兩人都未購(gòu)買(mǎi)健康疾病保險(xiǎn)，將來(lái)的疾病和醫(yī)療護(hù)理都是大筆的支出，建議在現(xiàn)有的保險(xiǎn)的基礎(chǔ)上購(gòu)買(mǎi)一份重大疾病和意外、醫(yī)療的消費(fèi)型附險(xiǎn)。現(xiàn)階段購(gòu)買(mǎi)的商業(yè)養(yǎng)老險(xiǎn)應(yīng)是分紅型產(chǎn)品，可享有利率上調(diào)和保險(xiǎn)公司投資的利益。35歲前購(gòu)買(mǎi)一份返還型的重大疾病和健康保險(xiǎn)，隨著年齡的增長(zhǎng)，保費(fèi)越來(lái)越貴。

除了商業(yè)保險(xiǎn)，房產(chǎn)投資和黃金投資等都具有保值增值，抵御通貨膨脹的作用，尤其是房產(chǎn)投資，可保障現(xiàn)金流入的需求。但是購(gòu)入房產(chǎn)需要大筆的資金，且不具有資金的流動(dòng)性，投資的買(mǎi)點(diǎn)需選擇好的投資時(shí)機(jī)，受?chē)?guó)家房產(chǎn)政策的影響較大。不為物質(zhì)壓力所困的方先生夫婦，可在有較多的閑置資金時(shí)，尋找房產(chǎn)購(gòu)買(mǎi)的良好時(shí)機(jī)再投資，房租收入將是“另一份工資”，而且是“用錢(qián)工作的工資”。

篇（2）

用一句話描述理財(cái)新時(shí)期的特點(diǎn)就是，更多的家庭從“簡(jiǎn)單理財(cái)”進(jìn)入到了“理財(cái)規(guī)劃和管理”階段。

李先生是一個(gè)典型案例，家庭資產(chǎn)負(fù)債表和收入支出表詳見(jiàn)表1、2。

像李先生一家，雖然工資并不是特別高，但經(jīng)過(guò)對(duì)家庭的用心經(jīng)營(yíng)，在不知不覺(jué)中已經(jīng)擁有了超過(guò)百萬(wàn)元的資產(chǎn)，且立即可用于投資的現(xiàn)金資產(chǎn)也已經(jīng)超過(guò)50萬(wàn)元。如果善加打理，李先生一家的財(cái)富積累將會(huì)逐漸加速，經(jīng)過(guò)8～10年便有望達(dá)到財(cái)富自由。

通常來(lái)說(shuō)，理財(cái)規(guī)劃應(yīng)包含3項(xiàng)內(nèi)容，即家庭資產(chǎn)的保護(hù)、積累和分配。

資產(chǎn)的保護(hù)

――重點(diǎn)在于風(fēng)險(xiǎn)管控

在家庭理財(cái)過(guò)程中，必須對(duì)財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)具有足夠的認(rèn)知，并規(guī)劃出風(fēng)險(xiǎn)的規(guī)避、轉(zhuǎn)移方案。

常見(jiàn)的財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)有如下來(lái)源：患重大疾病導(dǎo)致的收入減少和額外增加的開(kāi)支；責(zé)任期（也是收入高峰期）因意外、疾病身故而導(dǎo)致的收入中斷；經(jīng)濟(jì)環(huán)境、資本市場(chǎng)波動(dòng)產(chǎn)生的大比例投資虧損；以及家庭財(cái)產(chǎn)（如房屋等）因自然災(zāi)害、火災(zāi)而導(dǎo)致的重大財(cái)產(chǎn)損失等。這些風(fēng)險(xiǎn)一旦發(fā)生就將對(duì)家庭產(chǎn)生重大的經(jīng)濟(jì)損失，而其本身或個(gè)體是無(wú)法消除的。必須利用金融保險(xiǎn)工具，轉(zhuǎn)移風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)的財(cái)產(chǎn)損失，讓愛(ài)與責(zé)任得到延續(xù)。

李先生的單位福利非常好，在醫(yī)療方面，可以100%得到報(bào)銷(xiāo)。太太的單位有基礎(chǔ)社保，但仍然要考慮在風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生時(shí)帶來(lái)的附加費(fèi)用支出，如營(yíng)養(yǎng)費(fèi)、護(hù)工費(fèi)、維持現(xiàn)有生活水平不改變以及因收入能力下降而需要彌補(bǔ)的損失等。

對(duì)李先生一家應(yīng)強(qiáng)化保險(xiǎn)配置。李先生收入占家庭的60%，是家庭的主要支柱，建議購(gòu)買(mǎi)100萬(wàn)元保額的壽險(xiǎn)和50萬(wàn)元保額的重疾險(xiǎn)，保費(fèi)約為2萬(wàn)元/年；為李太太購(gòu)買(mǎi)50萬(wàn)元保額的壽險(xiǎn)和50萬(wàn)元保額的重疾險(xiǎn)，保費(fèi)約1.5萬(wàn)元/年；為孩子購(gòu)買(mǎi)重疾險(xiǎn)和壽險(xiǎn)的保額各為20萬(wàn)元，保費(fèi)約1.3萬(wàn)/年。同時(shí)為房屋購(gòu)買(mǎi)300萬(wàn)元保額的財(cái)產(chǎn)保險(xiǎn)，保費(fèi)約1000元/年。

通過(guò)上面的保險(xiǎn)規(guī)劃，李先生在面對(duì)重大財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)時(shí)，將變得從容有度，且家庭核心資金得到有效的保護(hù)。

資產(chǎn)的積累

――從“人賺錢(qián)”到“錢(qián)賺錢(qián)”

提到財(cái)產(chǎn)的積累，大多數(shù)人的概念還停留在掙工資、做生意、炒股票的三部曲中。隨著資產(chǎn)的積累，人們已經(jīng)逐漸有條件在單純的人賺錢(qián)基礎(chǔ)上加上錢(qián)賺錢(qián)的部分了。而且隨著年齡的增長(zhǎng)，錢(qián)賺錢(qián)的比例更應(yīng)該逐漸加大。但賺錢(qián)不等于有錢(qián)，一時(shí)有錢(qián)不等于一世有錢(qián)。家庭不做資產(chǎn)配置，無(wú)疑是球隊(duì)沒(méi)有守門(mén)員，電腦沒(méi)裝殺毒軟件，理想狀態(tài)下，達(dá)到只需要錢(qián)賺錢(qián)即可保持或提升現(xiàn)有生活水平的狀態(tài)，從而實(shí)現(xiàn)家庭財(cái)務(wù)自由。

當(dāng)前投資理財(cái)?shù)闹饕绞剑慨a(chǎn)外，還包括保險(xiǎn)、信托、股票、黃金、私募基金、期貨、收藏等。選擇適合自己的投資產(chǎn)品，需要堅(jiān)持如下原則：一是重新認(rèn)識(shí)自己，明確自己的知識(shí)領(lǐng)域和風(fēng)險(xiǎn)偏好；二是敢于嘗試，合理配置；三是合理留余，落袋為安。

（1）李先生家庭年節(jié)余30萬(wàn)元，對(duì)于這部分剩余資金按比例分配到儲(chǔ)蓄和投資項(xiàng)目中。

（2）儲(chǔ)蓄部分。主要針對(duì)于孩子教育金及夫婦二人養(yǎng)老金規(guī)劃。拿出5萬(wàn)～10萬(wàn)元，3～5年存期，配置家庭中長(zhǎng)期穩(wěn)健的現(xiàn)金流。

（3）投資部分。不建議直接參與既不感興趣也不夠熟悉的高風(fēng)險(xiǎn)投資，可再配置一些資金到基金定投中。

（4）在第三年，李先生一家的可投資現(xiàn)金資產(chǎn)將達(dá)到100萬(wàn)元以上。在目前全球金融危機(jī)，國(guó)內(nèi)股市動(dòng)蕩、房產(chǎn)前景不明朗下，可將靈活的現(xiàn)金資產(chǎn)配置到固定收益類(lèi)信托產(chǎn)品中，避免大量銀行資金承受高通脹的損失。

資產(chǎn)的分配

――讓錢(qián)為人生活的目標(biāo)服務(wù)

理財(cái)規(guī)劃中有一句讓人深思的話：“對(duì)于很多人來(lái)講，花錢(qián)比賺錢(qián)要難”。在我們實(shí)際的工作中，也確實(shí)體會(huì)到，花錢(qián)并不是一件可以輕易做好的事。

花錢(qián)的過(guò)程實(shí)際上是家庭現(xiàn)金分配的過(guò)程。經(jīng)常會(huì)遇到這樣的問(wèn)題：是否為子女教育進(jìn)行了合適的撥備，是否為自己的養(yǎng)老退休生活進(jìn)行了合適的撥備，是否對(duì)于遺產(chǎn)傳承中可能的稅務(wù)問(wèn)題進(jìn)行了準(zhǔn)備，是否考慮到了身后向多個(gè)家庭成員進(jìn)行的遺產(chǎn)分配等。還有些富有的人希望無(wú)論生前還是身后，都可以滿足特定的慈善項(xiàng)目，這也是一種重要的財(cái)產(chǎn)分配去向。

篇（3）

財(cái)富管理，是根據(jù)家庭的實(shí)際狀況和人生階段，理性分析需求和欲望并形成確定的目標(biāo)，通過(guò)對(duì)家庭財(cái)務(wù)資源的科學(xué)計(jì)劃和安排，制定并實(shí)施可行的理財(cái)規(guī)劃的動(dòng)態(tài)管理過(guò)程。

雖然在不同生命周期我們理財(cái)關(guān)注的重點(diǎn)不同但有一點(diǎn)是共同的理財(cái)?shù)钠瘘c(diǎn)從風(fēng)險(xiǎn)管理開(kāi)始。在日常生活和工作中我們都不可避免地面臨著許多無(wú)法預(yù)測(cè)的風(fēng)險(xiǎn)：死得太早(父母床前未盡孝、子女成長(zhǎng)路上相伴，沒(méi)有盡到我們應(yīng)負(fù)的責(zé)任)、活得太久(活著時(shí)就花光了養(yǎng)老金，生活無(wú)依)，生不如死(因?yàn)橹卮蠹膊∫馔鈱?dǎo)致失能，或者曾經(jīng)的富翁成了窮光蛋)，是我們每個(gè)人都可能遭遇的困境。如果事先缺乏風(fēng)險(xiǎn)防范的充分考慮，一旦風(fēng)險(xiǎn)變?yōu)楝F(xiàn)實(shí)而降臨到你或家人身上急需大量資金支出再好的理財(cái)計(jì)劃也將無(wú)以為繼而且還會(huì)給我們的家庭和人生帶來(lái)不可估量的打擊和經(jīng)濟(jì)重?fù)?dān)。

保險(xiǎn)有助實(shí)現(xiàn)理財(cái)規(guī)劃

在實(shí)施過(guò)程中 理財(cái)規(guī)劃主要包括8項(xiàng)內(nèi)容，現(xiàn)金管理保險(xiǎn)規(guī)劃，子女教育規(guī)劃、養(yǎng)老規(guī)劃房產(chǎn)規(guī)劃、遺產(chǎn)規(guī)劃，稅收規(guī)劃，投資規(guī)劃。保險(xiǎn)作為財(cái)富管理的重要工具之一，與其他7項(xiàng)內(nèi)容關(guān)系密切。

現(xiàn)金管理　日常生活中我們的現(xiàn)金需求分為兩種：一種是小額的現(xiàn)金需求，可以利用信用卡、活期存款或貨幣式基金來(lái)解決；另一種大額的現(xiàn)金需求比如生重病，可以利用保險(xiǎn)來(lái)提供大額應(yīng)急現(xiàn)盒。

子女教育　利用教育金保險(xiǎn)產(chǎn)品可以滿足教育金儲(chǔ)備需求。例如中美大都會(huì)人壽的教育金產(chǎn)品具有的保費(fèi)豁免功能，使得子女未來(lái)的教育儲(chǔ)備有充分的保障。利用萬(wàn)能險(xiǎn)、投連險(xiǎn)為孩子進(jìn)行教育儲(chǔ)備能獲得較高的收益，也是不錯(cuò)的選擇。

養(yǎng)老規(guī)劃　利用養(yǎng)老金產(chǎn)品可以儲(chǔ)備養(yǎng)老金，中美大都會(huì)人壽提供的終身年金產(chǎn)品可以終身領(lǐng)取，避免長(zhǎng)壽的風(fēng)險(xiǎn)。

房產(chǎn)規(guī)劃房貸是一項(xiàng)長(zhǎng)期、大額的負(fù)擔(dān)，家庭主要收入來(lái)源者的死亡、失能將給家庭帶來(lái)巨大的債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。即使買(mǎi)了房貸險(xiǎn)也要注意，受益人是銀行而不是家庭成員。通常可以通過(guò)給房主購(gòu)買(mǎi)與還貸期相匹配的定期壽險(xiǎn)來(lái)轉(zhuǎn)移房貸債務(wù)風(fēng)險(xiǎn)。

稅收規(guī)劃　保險(xiǎn)公司給付的保險(xiǎn)金是免稅的，而且投資收益如紅利等，也是免稅的。對(duì)于大額財(cái)富來(lái)說(shuō)長(zhǎng)期資產(chǎn)的增值是驚人的，如果不及早進(jìn)行稅務(wù)籌劃，當(dāng)稅收政策變化的時(shí)候?qū)⒚媾R巨大的稅收支出。而保險(xiǎn)在世界范圍內(nèi)都已被證明是一個(gè)天然的避稅港。

投資規(guī)劃　投資型保險(xiǎn)(分紅險(xiǎn)，萬(wàn)能險(xiǎn)、投連險(xiǎn))除了具有保障功能外還增加了投資功能。由于保險(xiǎn)強(qiáng)制儲(chǔ)蓄只存不取的特點(diǎn)和長(zhǎng)期復(fù)利的魅力，使得其長(zhǎng)期財(cái)富累積的效果相當(dāng)明顯，保險(xiǎn)的風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)嫁和損失補(bǔ)償功能使得它和其他投資工具配合使用時(shí)能最大限度地保全投資成果，穩(wěn)定整個(gè)投資組合的收益率，

遺產(chǎn)規(guī)劃　雖然我國(guó)目前沒(méi)有征收遺產(chǎn)稅，但不代表永遠(yuǎn)不會(huì)開(kāi)征。眾所周知保險(xiǎn)具有規(guī)避遺產(chǎn)稅的作用 只有及早規(guī)劃才能無(wú)后顧之憂。同時(shí)買(mǎi)保險(xiǎn)時(shí)可以指定和變更受益人，完全可以體現(xiàn)投保人的意愿，也可以不指定受益人，但也會(huì)有法定受益人。因此保險(xiǎn)合同相當(dāng)于法定的遺囑可以避免身后家人爭(zhēng)家產(chǎn)的遺患。

如何構(gòu)建最佳保險(xiǎn)組合

構(gòu)筑最佳的保險(xiǎn)組合要從3方面人手。

明確家庭的保險(xiǎn)需求

這是構(gòu)建最佳保險(xiǎn)組合首要的關(guān)鍵同時(shí)可據(jù)此確定保障額度。同一個(gè)人在不同的人生階段面臨的問(wèn)題是不一樣的，因此保障需求也是不一樣的。同時(shí)處在同一人生階段的不同的人，哪怕年齡收入完全一樣，但由于職業(yè)家庭成員負(fù)擔(dān)，消費(fèi)習(xí)慣等諸多差異，導(dǎo)致保障需求也是完全不同的。如何精確明確家庭的保險(xiǎn)需求，對(duì)于消費(fèi)者來(lái)說(shuō)是個(gè)難題，因此生活中往往買(mǎi)了一大堆保險(xiǎn)，卻總是稀里糊涂不知道到底買(mǎi)的夠不夠。為了解決這個(gè)難題，中美大都會(huì)人壽結(jié)合過(guò)百年的壽險(xiǎn)經(jīng)驗(yàn)建立了一套先進(jìn)的MAGICS系統(tǒng)把客戶的一些基本資料輸入系統(tǒng)就可以自動(dòng)計(jì)算出客戶的保險(xiǎn)需求缺口，并以圖表的形式形象化數(shù)字化地呈現(xiàn)給客戶，相當(dāng)于給客戶作了一個(gè)財(cái)務(wù)體檢，使客戶能非常直觀地了解到自己精確的保險(xiǎn)需求。當(dāng)然消費(fèi)者也可根據(jù)自己對(duì)家庭負(fù)擔(dān)的責(zé)任、房產(chǎn)債務(wù)負(fù)擔(dān)和對(duì)自身經(jīng)濟(jì)價(jià)值的評(píng)估來(lái)粗略確定保障額度。

選擇保險(xiǎn)產(chǎn)品

要根據(jù)保障額度，結(jié)合家庭財(cái)務(wù)預(yù)算進(jìn)行保險(xiǎn)產(chǎn)品的選擇。交費(fèi)額度的確定一般遵循以下原則支出不能影響正常的家庭生活，保障部分一般為家庭年收入的10％～15％，投資或儲(chǔ)備部分依家庭財(cái)力而定。保險(xiǎn)產(chǎn)品主要分為壽險(xiǎn)健康險(xiǎn)、意外險(xiǎn)和養(yǎng)老險(xiǎn)各家保險(xiǎn)公司產(chǎn)品大同小異，消費(fèi)者不要只從價(jià)格上去簡(jiǎn)單比較而要關(guān)注條款包含的內(nèi)容與服務(wù)是不是最適合自己。中美大都會(huì)人壽的特色在于從成立之初一直堅(jiān)持客戶需求導(dǎo)向的營(yíng)銷(xiāo)模式，保障型的產(chǎn)品比較突出 附加險(xiǎn)與主險(xiǎn)的搭配比較靈活可以實(shí)現(xiàn)菜單式組合對(duì)客戶來(lái)說(shuō)方便選擇，同時(shí)綜合費(fèi)率較實(shí)惠。

檢視調(diào)整保險(xiǎn)組合

保險(xiǎn)買(mǎi)完不是一成不變的每個(gè)家庭的財(cái)務(wù)狀況隨著時(shí)間的推移會(huì)不斷發(fā)生變化比如結(jié)婚生子，買(mǎi)房，收人大幅增加或下降等，都會(huì)造成保險(xiǎn)需求的變化同時(shí)保險(xiǎn)市場(chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)與發(fā)展也會(huì)推出一些新的保險(xiǎn)產(chǎn)品。所以每年請(qǐng)保險(xiǎn)專(zhuān)業(yè)人士檢視保單和做出與實(shí)際情況相匹配的相應(yīng)調(diào)整是必要的。中美大都會(huì)人壽的服務(wù)就包含了客戶保單周年檢視。

下面舉一個(gè)案例中美大都會(huì)人壽如何為客戶做保險(xiǎn)規(guī)劃，供大家參考，

篇（4）

金先生家庭的資產(chǎn)負(fù)債及收入支出情況分別見(jiàn)表1、表2。

金先生家庭債占資產(chǎn)的比重為14.37%，風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)為低風(fēng)險(xiǎn)，家庭財(cái)務(wù)很安全。家庭正處于成長(zhǎng)期，這一階段里，最大開(kāi)支是保健醫(yī)療費(fèi)、學(xué)前教育、智力開(kāi)發(fā)費(fèi)用。同時(shí)，隨著子女的自理能力增強(qiáng)，父母精力充沛，又積累了一定的工作經(jīng)驗(yàn)，投資能力大大增強(qiáng)。

從家庭目前的收入支出情況來(lái)看，夫妻二人的月總收入4.1萬(wàn)元。其中，男方月收入2.7萬(wàn)元，占家庭月收入的比重為60%；女方月收入1.4萬(wàn)元，占家庭月收入的比重為31.11%。目前，家庭月總支出2.4萬(wàn)元，其中，日常生活支出1.35萬(wàn)元，占比56.25%，月房貸還款支出5500元，占比22.92%。家庭日常支出占月收入比重為30%，低于50%，家庭控制開(kāi)支能力較強(qiáng)，具有一定的儲(chǔ)蓄能力。月房貸還款占月收入的比重為12.22%，低于40%，家庭財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較低，儲(chǔ)蓄能力較好。

家庭理財(cái)規(guī)劃

金先生的家庭理財(cái)規(guī)劃可從以下5方面入手。

應(yīng)急規(guī)劃

金先生家庭每月的生活支出約為1.35萬(wàn)元，每月需償還的房貸為5500元。對(duì)于有房貸的家庭來(lái)說(shuō)，建議準(zhǔn)備6個(gè)月的應(yīng)急資金，并且需要覆蓋6個(gè)月的房貸支出。按此測(cè)算，金先生家庭應(yīng)準(zhǔn)備的應(yīng)急資金為11.40萬(wàn)元。這筆資金中的1/6以活期存款方式保留，5/6可購(gòu)買(mǎi)貨幣基金。

長(zhǎng)期保障

金先生的年收入為35.4萬(wàn)元，有社保，是家庭的經(jīng)濟(jì)支柱。孩子出生后，社保很難滿足意外情況發(fā)生時(shí)的緊急資金需求，家庭對(duì)商業(yè)保險(xiǎn)的需求凸顯。如果金先生希望保障5年的收入，則保額缺口為147萬(wàn)元。如果考慮覆蓋房貸風(fēng)險(xiǎn)，則保額缺口為185萬(wàn)元。根據(jù)年保費(fèi)支出占年收入10%～15%的比例，則金先生還可增加2.54萬(wàn)～4.31萬(wàn)元的保費(fèi)支出。金太太也是家庭中提供經(jīng)濟(jì)來(lái)源的成員，如果希望保障其5年的收入，則保額缺口為61萬(wàn)元。金太太承擔(dān)50%的房貸，覆蓋房貸風(fēng)險(xiǎn)后的保額缺口為99萬(wàn)元，則金太太可增加0.82萬(wàn)～1.73萬(wàn)元的保費(fèi)支出。

子女教育規(guī)劃

金先生希望為孩子籌備100萬(wàn)元教育金，在不考慮通脹的情況下，每月需投資5778元，如考慮通脹，則每月需投資7764元。

養(yǎng)老規(guī)劃

金先生39歲，距60歲退休還有21年時(shí)間；金太太39歲，距55歲退休還有16年時(shí)間。由于金太太退休時(shí)間較早，以金太太退休時(shí)間來(lái)籌備夫妻二人的養(yǎng)老費(fèi)用。目前，夫妻二人每月的生活費(fèi)用為1.1萬(wàn)元，按3%的通脹率計(jì)算，至金太太退休時(shí)，每月需要的生活費(fèi)用為1.77萬(wàn)元。假定測(cè)算時(shí)間為25年，則所需的養(yǎng)老費(fèi)用為529萬(wàn)元。如果其中的50%可以由社保滿足，另外50%自行籌備，在7%的年投資收益率下需每月定投7516元。

投資規(guī)劃

經(jīng)過(guò)測(cè)算，金先生家庭的風(fēng)險(xiǎn)DNA評(píng)分為3.992分，屬于穩(wěn)健型投資者。根據(jù)資產(chǎn)DNA屬性，建議金先生家庭將80.39%的資金投資在無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)上，19.61%的資金投資在高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)上。目前，家庭的金融資產(chǎn)配置中活期存款23萬(wàn)元，定期存款20萬(wàn)元，基金12萬(wàn)元，無(wú)風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占比為78.18%，高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)占比為21.82%，基本符合最優(yōu)資產(chǎn)配置。

實(shí)施策略

第一，金太太家庭可從活期存款23萬(wàn)元中留出11萬(wàn)元作為應(yīng)急資金，其中1.80萬(wàn)元以活期存款方式保留，9.20萬(wàn)元用于購(gòu)買(mǎi)貨幣基金。

第二，金先生和金太太如果還需要用商業(yè)保險(xiǎn)增加長(zhǎng)期保障，可搭配重疾險(xiǎn)、壽險(xiǎn)和意外險(xiǎn)。

篇（5）

理財(cái)目標(biāo)

楊先生家庭理財(cái)目標(biāo)如下。

換市區(qū)住房

由于居住地距市中心較遠(yuǎn)，在路途耽誤時(shí)間較多，不方便日常生活，計(jì)劃三年之內(nèi)換一套市區(qū)中心住房。

購(gòu)車(chē)

楊先生準(zhǔn)備為家庭購(gòu)買(mǎi)一輛新車(chē)，方便妻子、孩子出行。

教育金準(zhǔn)備

兩年后兒子小學(xué)畢業(yè)，需要準(zhǔn)備中學(xué)教育金5萬(wàn)～10萬(wàn)元，并開(kāi)始積累出國(guó)留學(xué)所需大筆資金。

家庭財(cái)務(wù)狀況診斷

楊先生家庭資產(chǎn)負(fù)債和收支情況分別見(jiàn)表1、表2。

楊先生家庭每月日常生活開(kāi)支8000元，楊太太每月美容和保養(yǎng)支出2000元，兒子每月教育以及生活雜項(xiàng)支出3000元，楊先生每月交際應(yīng)酬費(fèi)用2000元，家庭每年外出旅游費(fèi)用8萬(wàn)元，贍養(yǎng)雙方父母每年支出6萬(wàn)元。楊先生家庭中不動(dòng)產(chǎn)占總資產(chǎn)比例為27.6%，用于投資變現(xiàn)的資金占總資產(chǎn)比例72.4%，說(shuō)明有一定投資實(shí)力。

楊先生家庭現(xiàn)金、活期存款流動(dòng)性資金較多，定期存款和國(guó)債等固定類(lèi)收益資產(chǎn)配置占比大，投資資產(chǎn)占比小，說(shuō)明楊先生的投資風(fēng)險(xiǎn)屬性為保守型。

理財(cái)策略

一個(gè)完整的家庭財(cái)務(wù)規(guī)劃包含應(yīng)急、長(zhǎng)期保障、子女教育、退休養(yǎng)老4個(gè)基本規(guī)劃。只有在做好上述4種基本規(guī)劃的上再進(jìn)行房產(chǎn)規(guī)劃、投資規(guī)劃、家庭財(cái)務(wù)才能有健康的根基。楊先生家庭理財(cái)策略如下。

家庭資產(chǎn)投資配置

鑒于楊先生家庭每年支出狀況，建議保留流動(dòng)性資金16萬(wàn)元，余下4萬(wàn)元調(diào)整為投資性資產(chǎn)。目前貨幣基金和銀行“日日型”短期理財(cái)產(chǎn)品收益較活期存款更高，可分做兩項(xiàng)，10萬(wàn)元存放貨幣基金，6萬(wàn)元做“日日型”短期理財(cái)產(chǎn)品。

目前家中投資性資產(chǎn)定期存款需要調(diào)整為購(gòu)買(mǎi)不動(dòng)產(chǎn)住房支配。

住房升級(jí)

楊先生計(jì)劃購(gòu)買(mǎi)一套位于市中心的住房，房?jī)r(jià)為190萬(wàn)元，需要盡快現(xiàn)金交付全款。

楊先生可以提取定期存款120萬(wàn)元和家庭每年收支結(jié)余資金75萬(wàn)元兩項(xiàng)資金用于支付房款，余下的5萬(wàn)元可用于交納一些入住需要的雜項(xiàng)費(fèi)用，諸如物業(yè)費(fèi)、水電費(fèi)、車(chē)位等費(fèi)用。

楊先生市區(qū)外住房目前市價(jià)80萬(wàn)元，因周邊要建設(shè)開(kāi)通地鐵，周?chē)鐓^(qū)建設(shè)日趨完善，醫(yī)院、幼兒園、小學(xué)等公共設(shè)施的建立使得地價(jià)逐漸攀升，租售需求旺盛。若出售市價(jià)可達(dá)110萬(wàn)元，若出租租金為每月3000元。

楊先生考慮再三選擇出租，每月所得的3000元租金可以存入貨幣基金，一年可積累3.6萬(wàn)元，10年下來(lái)預(yù)計(jì)達(dá)到36萬(wàn)元。同時(shí)10年之后房?jī)r(jià)也會(huì)再上漲幾十萬(wàn)元，這樣的做法相比目前一次性收回110萬(wàn)元?jiǎng)澦恪?/p>

購(gòu)買(mǎi)汽車(chē)

為了方便妻子上班代步和接送兒子，計(jì)劃購(gòu)買(mǎi)一輛家用汽車(chē)。恰好楊先生50萬(wàn)元國(guó)債到期，建議留下10萬(wàn)元繼續(xù)存入國(guó)債，用另外40萬(wàn)元購(gòu)買(mǎi)新車(chē)。

教育金儲(chǔ)備計(jì)劃

為了滿足兒子中學(xué)教育，需要準(zhǔn)備教育金5萬(wàn)～10萬(wàn)元，現(xiàn)有投資性資產(chǎn)中剩余國(guó)債足夠支出。留學(xué)教育金大致需要120萬(wàn)～150萬(wàn)元，按照家庭每年收支結(jié)余資金75萬(wàn)元計(jì)算，用兩年時(shí)間可以籌備好這筆教育金。

篇（6）

21世紀(jì)以來(lái)，無(wú)論是整個(gè)社會(huì)還是家庭個(gè)體，財(cái)富均處于快速增長(zhǎng)的階段，家庭在財(cái)富管理方面的觀念也日益成熟，投資目標(biāo)逐漸多樣化，并且開(kāi)始實(shí)現(xiàn)分散化投資。但類(lèi)似國(guó)債、現(xiàn)金、儲(chǔ)蓄存款、購(gòu)買(mǎi)房地產(chǎn)等傳統(tǒng)化的投資，依然占據(jù)著主要的地位。其中，儲(chǔ)蓄存款是我國(guó)最古老的金融產(chǎn)品，也是目前我國(guó)大多數(shù)家庭的首要選擇。家庭理財(cái)中選擇儲(chǔ)蓄存款的主要原因是：安全性高，流動(dòng)率大，且操作簡(jiǎn)單，類(lèi)型比較多。在我國(guó)這種基本國(guó)情之下，儲(chǔ)蓄存款占總可支配收入的比例非常大。在本文之中，將要通過(guò)對(duì)儲(chǔ)蓄率的分析，驗(yàn)證家庭儲(chǔ)蓄是否跟宏觀經(jīng)濟(jì)有著必然的內(nèi)在聯(lián)系以及在經(jīng)濟(jì)不斷發(fā)展歷程中，我國(guó)保守的理財(cái)觀念是否有改觀，進(jìn)而對(duì)現(xiàn)在理財(cái)結(jié)構(gòu)進(jìn)行評(píng)價(jià)，給出最終的儲(chǔ)蓄存款合理配置的建議。

一、新儲(chǔ)蓄率計(jì)算方式

為了精確儲(chǔ)蓄率，采用公式：儲(chǔ)蓄率=（家庭人民幣儲(chǔ)蓄存款增加值/可支配收入），其中可支配收入=（農(nóng)村人數(shù)*農(nóng)村居民人均收入+城鎮(zhèn)人數(shù)*城鎮(zhèn)居民可支配人均收入）。

二、基于新儲(chǔ)蓄率的分析

1、新儲(chǔ)蓄率與宏觀經(jīng)濟(jì)關(guān)系

分析計(jì)算出的新儲(chǔ)蓄率，本文發(fā)現(xiàn)在2005年以前，儲(chǔ)蓄率隨著GDP增長(zhǎng)率的增長(zhǎng)而不斷增長(zhǎng)。經(jīng)濟(jì)快速發(fā)展的初期，家庭由原先的收入只能夠支付日常消費(fèi)到開(kāi)始不斷地積累財(cái)富。隨著財(cái)富的增加，家庭快開(kāi)始有了理財(cái)?shù)挠^念。而首選的理財(cái)方式便是儲(chǔ)蓄存款，所以在此期間儲(chǔ)蓄率不斷的上升。而且儲(chǔ)蓄率的增長(zhǎng)幅度大于GDP的增長(zhǎng)幅度，說(shuō)明此時(shí)家庭的邊際儲(chǔ)蓄率是上升的。

而在2005年以后，儲(chǔ)蓄率和GDP的增長(zhǎng)率呈現(xiàn)一種負(fù)相關(guān)的關(guān)系。2006年和2007是經(jīng)濟(jì)超高速發(fā)展的兩年，GDP增長(zhǎng)率達(dá)到了12%以上。由于實(shí)體經(jīng)濟(jì)的帶動(dòng)，股票市場(chǎng)出現(xiàn)史無(wú)前例的大牛市，也因此使很多人將錢(qián)投入股票市場(chǎng)，帶來(lái)的效應(yīng)便是儲(chǔ)蓄率的下降。在2007年牛市最火爆的時(shí)候，儲(chǔ)蓄率由2006年的21.78%下降為9.78%，到達(dá)了歷史的最低水平。而股票市場(chǎng)遵循“盛極必衰”的規(guī)則，隨著2008年熊市的到來(lái)，人們?cè)诮?jīng)受了股市大幅度跳水以后，對(duì)風(fēng)險(xiǎn)進(jìn)入極端的恐懼時(shí)期。很多家庭在此開(kāi)始選擇將閑置資金存入銀行，此時(shí)安全對(duì)于投資家庭來(lái)說(shuō)才是最重要的。所以在2008年儲(chǔ)蓄率到達(dá)了歷史的最高點(diǎn)34.86%。而時(shí)至今日，家庭理財(cái)?shù)膬?chǔ)蓄率的大致趨勢(shì)是下降的，其中也不乏小波動(dòng)。因?yàn)殡S著經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)，金融產(chǎn)品的創(chuàng)新模式增多，家庭投資者從之前的風(fēng)險(xiǎn)恐懼中慢慢走出來(lái)，開(kāi)始更加合理的調(diào)整自己的理財(cái)結(jié)構(gòu)，既不會(huì)將全部的資產(chǎn)投資于股票這種風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)，也不會(huì)因噎廢食而全部投資為儲(chǔ)蓄存款。

綜合來(lái)看，儲(chǔ)蓄率與宏觀經(jīng)濟(jì)之間的關(guān)系存在一個(gè)“拐點(diǎn)”。在拐點(diǎn)之前，家庭收入大部分用于日常消費(fèi)衣食住行，所以很少有閑置資金進(jìn)行儲(chǔ)蓄，這個(gè)階段隨著經(jīng)濟(jì)的增長(zhǎng)財(cái)富的累積，儲(chǔ)蓄率不斷上升。在拐點(diǎn)之后，也就是隨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)發(fā)展到一定階段，家庭財(cái)富積累到一定階段，金融產(chǎn)品品種多樣化，家庭理財(cái)觀念開(kāi)始日漸成熟，儲(chǔ)蓄率逐漸降低，通過(guò)分散化投資規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)和享受收益。

2、儲(chǔ)蓄觀念的轉(zhuǎn)變分析

此期間觀念轉(zhuǎn)變經(jīng)歷了兩個(gè)階段：一個(gè)階段是財(cái)富慢慢積累、理財(cái)觀念漸漸形成的階段，此時(shí)已投資于儲(chǔ)蓄存款為主，占到了家庭可支配收入的20%以上。而在第2個(gè)階段，一般家庭會(huì)形成較為成熟的理財(cái)觀念。從計(jì)算得到的儲(chǔ)蓄率來(lái)看，在2008年金融危機(jī)之后，家庭可支配收入中開(kāi)始有30%左右的份額用于新增儲(chǔ)蓄。用于新增儲(chǔ)蓄存款的可支配收入隨著危機(jī)的過(guò)去慢慢下降，說(shuō)明很多家庭經(jīng)過(guò)風(fēng)險(xiǎn)以后形成了比較健康合理的理財(cái)觀念。到14年的時(shí)候，新增儲(chǔ)蓄占可支配收入的比例達(dá)到了除2007年以外的最低點(diǎn)，說(shuō)明與2007年家庭瘋狂投資股票市場(chǎng)減少新增儲(chǔ)蓄相比較，2014年的家庭更傾向于分散投資，較少的一部分繼續(xù)用來(lái)儲(chǔ)蓄投資，其余分散于別的理財(cái)方式。

眾多分析表明我國(guó)儲(chǔ)蓄率依舊過(guò)高，但是在本文新的儲(chǔ)蓄率衡量手法下，我國(guó)的家庭理財(cái)?shù)挠^念無(wú)疑已經(jīng)發(fā)生了轉(zhuǎn)變，且經(jīng)過(guò)2008年的金融危機(jī)后，家庭觀念更為成熟。

三、評(píng)價(jià)和建議

篇（7）

一、風(fēng)險(xiǎn)防范

這可能不是最受歡迎的話題，但還是要放到第一個(gè)來(lái)講。提前做好風(fēng)險(xiǎn)防范，是理財(cái)規(guī)劃的第一步，也是基礎(chǔ)。風(fēng)險(xiǎn)主要有兩類(lèi)：一類(lèi)是財(cái)務(wù)損失，如車(chē)輛損壞、房屋著火、財(cái)物盜搶等，這類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)可通過(guò)購(gòu)買(mǎi)一般保險(xiǎn)（GeneralInsurance）來(lái)保障自己的財(cái)務(wù)安全；另一類(lèi)是人身傷害，如死亡、疾病、傷殘等，這類(lèi)風(fēng)險(xiǎn)可通過(guò)購(gòu)買(mǎi)人身保險(xiǎn)（PersonalLife）來(lái)補(bǔ)償由此帶來(lái)的經(jīng)濟(jì)損失。一般保險(xiǎn)比較簡(jiǎn)單明了，購(gòu)買(mǎi)和自己財(cái)物價(jià)值匹配的保額及相對(duì)應(yīng)的險(xiǎn)種即可。

澳洲人身保險(xiǎn)主要分為4種，即身故保險(xiǎn)（Life）、全殘險(xiǎn)（TPD）、重疾險(xiǎn)（Trauma）和收入保障險(xiǎn)（IncomeProtection）。身故保險(xiǎn)是被保人在身故時(shí)給付受益人的一筆賠償金，可避免由此給親人造成財(cái)務(wù)負(fù)擔(dān)。全殘險(xiǎn)是被保人喪失勞動(dòng)能力后給付的一筆保險(xiǎn)金，用來(lái)支付治療及生活費(fèi)用，其常常和身故保險(xiǎn)搭配購(gòu)買(mǎi)。重疾險(xiǎn)可對(duì)保單約定的疾病提供保障，例如癌癥、中風(fēng)等，可覆蓋或減輕醫(yī)療費(fèi)用負(fù)擔(dān)。收入保險(xiǎn)是在因病不能工作時(shí)，提供一定時(shí)期的收入，以保障生活費(fèi)用支出；收入保險(xiǎn)賠付的金額一般不會(huì)超過(guò)被保人原來(lái)收入的75%，保障期限不超過(guò)60歲。

這里要強(qiáng)調(diào)下，中國(guó)的人壽保險(xiǎn)大多帶有投資儲(chǔ)蓄屬性，如分紅險(xiǎn)、萬(wàn)能險(xiǎn)等，即有保障加投資兩種功能。而澳洲的保險(xiǎn)更多的是純保障或消費(fèi)型險(xiǎn)種，如果要投資，就去買(mǎi)專(zhuān)門(mén)的投資產(chǎn)品，兩者大多是分開(kāi)的。中國(guó)客戶覺(jué)得如果沒(méi)有保險(xiǎn)事故發(fā)生，通過(guò)投資部分還可以拿回本金，甚至還有投資收益，這樣才不會(huì)“虧”；而澳洲消費(fèi)者覺(jué)得即使沒(méi)有事故發(fā)生、保費(fèi)消費(fèi)掉了，我還是享受到了保險(xiǎn)期間的祥和、踏實(shí)的心境。兩者很難說(shuō)孰好孰壞，只是消費(fèi)偏好的差異而已。

一般來(lái)說(shuō)，我們建議這4種保險(xiǎn)都要購(gòu)買(mǎi)。那么買(mǎi)多大保額合適呢？可以通過(guò)CIMER來(lái)決定。“C”代表Clean-UpFund，即清償欠債的金額，包括信用卡、賬單、葬禮費(fèi)用（抱歉，澳洲人真的很直接，不忌諱這些東西）等；“I”表示Income，即賠付的金額滿足家庭未來(lái)生活費(fèi)用；“M”代表“Mortgage”，即保額要能還掉房貸；“E”即Education，還要能夠支付孩子的教育費(fèi)用；“R”表示“Retirement”，要能滿足退休養(yǎng)老的需求。這5個(gè)方面加起來(lái)，減去自己目前可變現(xiàn)的資產(chǎn)，就是保險(xiǎn)需求缺口。

那么，怎么購(gòu)買(mǎi)保險(xiǎn)呢？

有兩個(gè)途徑，一個(gè)途徑是直接在年金（Superannuation）里面買(mǎi)。好處是保費(fèi)一般來(lái)說(shuō)會(huì)便宜些，因?yàn)槭呛湍杲鹄锏钠渌艘粔K買(mǎi)，享受的是“批發(fā)價(jià)”。另外，保費(fèi)直接從年金里面扣，從當(dāng)下來(lái)看，不用自己額外掏錢(qián)出來(lái)，但會(huì)減少退休金的積累。還有，因?yàn)槭菆F(tuán)體購(gòu)買(mǎi)，多數(shù)情況是自動(dòng)通過(guò)核保，不用額外體檢。不好的地方是，有些保險(xiǎn)沒(méi)辦法購(gòu)買(mǎi)，比如重疾險(xiǎn)。而且賠付速度會(huì)慢一些，保險(xiǎn)公司要先賠付到年金里，年金確認(rèn)后，才能賠付到個(gè)人。另外一個(gè)途徑就是自己直接購(gòu)買(mǎi)，好處是保險(xiǎn)方案更加個(gè)性化、選擇更豐富、理賠速度快，缺點(diǎn)是保費(fèi)可能貴一些。

二、養(yǎng)老規(guī)劃

養(yǎng)老是另外一個(gè)非常重要的話題。在澳洲，年金（superannuation）是最重要的養(yǎng)老金投資工具。從本質(zhì)上看，年金就是一個(gè)基金或信托，和其他的區(qū)別在于它可以享受特殊的稅收優(yōu)惠，例如只需交15%的ContributionTax，大大低于平均個(gè)人所得稅率。稅收優(yōu)惠的條件是存入的資金不能自由提取，年金投資必須以養(yǎng)老為目的，里面的錢(qián)必須等到退休以后或滿足非常特殊的條件才能提取。

總的來(lái)說(shuō)，澳洲年金系統(tǒng)異常復(fù)雜，且經(jīng)常在變。這里我們化繁為簡(jiǎn)，將其概括為三步：交錢(qián)、投資、領(lǐng)錢(qián)。

交錢(qián)（Contribution）就是向年金里存錢(qián)，主要有以下幾種情景。一是雇主，在澳洲，目前雇主必須為員工繳納普通收入的9.5%到員工年金中，這部分只需繳納15%的稅；二是員工自己，在不超過(guò)法律規(guī)定上限的前提下，自愿把工資的一部分交到年金里面去，這樣可以降低個(gè)人所得應(yīng)稅收入，對(duì)于所得稅率超過(guò)15%的人來(lái)說(shuō)是合算的（SalarySacrifice）；三是政府，為滿足一定條件的低收入人群繳納年金；四是可以為配偶繳納年金，某些情況下，還可以申請(qǐng)抵稅；五是自營(yíng)業(yè)主，可以繳納年金，也享受15%的低稅率。

年金的投資和普通的信托基金大同小異，也是交由基金經(jīng)理運(yùn)作。這里需要提醒的是，雖然大多數(shù)人都默認(rèn)了雇主提供的基金，但實(shí)際上您是可以選擇自己的年金基金的。例如您覺(jué)得默認(rèn)基金收益不好，或不適合自己，您可以告訴雇主轉(zhuǎn)換到中意的基金。年金投資利得也可以享受15%的低稅率，而且如果投資持有期超過(guò)12個(gè)月，則實(shí)際稅率可以降到10%！大大低于非年金投資的稅率。

年金的領(lǐng)取是有嚴(yán)格條件的，除非有嚴(yán)重的經(jīng)濟(jì)困境或特殊原因，投資者要過(guò)了保留年齡（PreservationAge）才能領(lǐng)取，如上頁(yè)表中所示。年金領(lǐng)取的方式可以是一次性提取，也可以以年金（IncomeStream）的方式領(lǐng)取，甚至兩者的結(jié)合，但是每年至少要領(lǐng)取最低的比例。一般來(lái)說(shuō)，投資者過(guò)了60歲以后，不管是何種領(lǐng)取方式，都是免稅的。

還有一種自管年金（SelfmanagedSuperannuationFund）在富裕家庭中十分流行。除了以上各種特征和稅收優(yōu)惠外，投資者可以享受更多的操控性和靈活性。例如投資種類(lèi)更廣泛，幾乎什么都可以投資，包括實(shí)體地產(chǎn)、實(shí)物藝術(shù)品、產(chǎn)權(quán)等。但缺點(diǎn)是費(fèi)用較高，而且責(zé)任更大，自己要負(fù)責(zé)從成立、投資到分配的所有事情，即使尋求專(zhuān)業(yè)人士建議，最終的法律責(zé)任仍要自己承擔(dān)。所以設(shè)立之前一定要考慮清楚利弊得失。

個(gè)人總結(jié)：中國(guó)人養(yǎng)老靠房子，澳洲人養(yǎng)老靠年金。這種觀點(diǎn)可能有所偏頗，但在一定程度上反映了現(xiàn)狀。鑒于年金在養(yǎng)老規(guī)劃方面獨(dú)特的稅收優(yōu)惠，建議華人朋友充分利用、認(rèn)真規(guī)劃自己的年金。

三、投資理財(cái)

限于篇幅，這次只從理財(cái)規(guī)劃的角度提一些建議。

一是風(fēng)險(xiǎn)收益。澳洲是個(gè)成熟市場(chǎng)，相對(duì)于中國(guó)等新興市場(chǎng)，風(fēng)險(xiǎn)和收益更加匹配。通俗地講，就是低風(fēng)險(xiǎn)、高收益的餡餅幾乎沒(méi)有，因?yàn)橐呀?jīng)掉完了，也早被人撿走了。所以要避免快速致富的心態(tài)，賺錢(qián)只能賺自己所能承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)的錢(qián)，賺資產(chǎn)配置的錢(qián)。如圖1所示。

篇（8）

中圖分類(lèi)號(hào)：F830.59 文獻(xiàn)標(biāo)識(shí)碼：A 文章編號(hào)：1674-0432（2011）-03-0277-2

改革開(kāi)放以來(lái)，我國(guó)家庭收入和財(cái)富都有了大幅度增長(zhǎng)，隨著家庭收入與財(cái)富的增長(zhǎng)及世界整體投資環(huán)境的影響，家庭理財(cái)也逐步受到人們的重視。經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)決定上層建筑，這是的歷史唯物主義觀。這一觀點(diǎn)明確地告訴人們，經(jīng)濟(jì)基礎(chǔ)對(duì)于一個(gè)社會(huì)穩(wěn)定與發(fā)展是多么重要。那么，如何管理好家庭經(jīng)濟(jì)，是維系一個(gè)家庭及過(guò)好日子的至關(guān)重要問(wèn)題，是擺在每個(gè)家庭面前不可忽視的重要課題。

1 資金時(shí)間價(jià)值的含義及產(chǎn)生條件

資金的時(shí)間價(jià)值是資金在運(yùn)動(dòng)過(guò)程中隨著時(shí)間的推移而發(fā)生的增值。資金的時(shí)間價(jià)值就其本質(zhì)來(lái)說(shuō)，就是資金的增值。換言之，資金的增值就是指一定量的貨幣資金在不同時(shí)間點(diǎn)上的價(jià)值量的差額。

在資金時(shí)間價(jià)值的概念里，還隱含了資金時(shí)間價(jià)值產(chǎn)生的兩個(gè)條件。一個(gè)是，資金經(jīng)歷時(shí)間；另一個(gè)是，資金產(chǎn)生運(yùn)動(dòng)。第一個(gè)條件強(qiáng)調(diào)的是，資金所經(jīng)歷的時(shí)間不能太短，否則資金的增值是非常微小的，甚至是不能計(jì)量的。第二個(gè)條件中所說(shuō)的資金產(chǎn)生運(yùn)動(dòng)，主要是指資金產(chǎn)生信貸或生產(chǎn)這兩種運(yùn)動(dòng)。我們?cè)诩彝ド钪校鸭依镩e置的資金存在銀行中，我們就可以說(shuō)這筆閑置的資金產(chǎn)生了信貸運(yùn)動(dòng)，如果我們把閑置的資金用于跟朋友合伙開(kāi)辦企業(yè)或投入于某種生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)當(dāng)中，我們就說(shuō)這筆閑置資金產(chǎn)生了生產(chǎn)運(yùn)動(dòng)。

為了較容易地計(jì)算資金的時(shí)間價(jià)值，假設(shè)資金的時(shí)間價(jià)值是指在沒(méi)有通貨膨脹沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)情況下的社會(huì)平均資金利潤(rùn)率。在這里為了更接近家庭理財(cái)環(huán)境，假設(shè)資金都是出于信貸運(yùn)動(dòng)形式下而產(chǎn)生的增值，即資金的時(shí)間價(jià)值。在這種假設(shè)條件下，所得的資金時(shí)間價(jià)值，通常是指資金的利息。

2 資金時(shí)間價(jià)值的基本原理

資金在不同時(shí)間點(diǎn)上具有不同的價(jià)值量，如果要比較兩筆資金的價(jià)值量，就必須折算到同一時(shí)間點(diǎn)上，那么就需要引入資金時(shí)間價(jià)值理論中兩個(gè)重要的概念，即現(xiàn)值與終值?，F(xiàn)值又稱(chēng)本金，是指未來(lái)某一時(shí)間點(diǎn)上的一定量資金折算到現(xiàn)在的價(jià)值；終值又稱(chēng)本利和，是指現(xiàn)在一定量的資金在未來(lái)某一時(shí)點(diǎn)上的價(jià)值。

2.1 復(fù)利的終值和現(xiàn)值的計(jì)算

在家庭儲(chǔ)蓄中，理論上包括兩種計(jì)息方式，一種是單利計(jì)息，另外一種是復(fù)利計(jì)息?，F(xiàn)在的實(shí)際生活當(dāng)中，銀行存款通常是復(fù)利計(jì)息。復(fù)利就是我們常說(shuō)的“利滾利”，即每經(jīng)過(guò)一個(gè)計(jì)息期都要將所生利息加入本金再計(jì)算利息，逐起滾算。

2.1.1 復(fù)利的終值

2.1.2 復(fù)利的現(xiàn)值

其中，F(xiàn)表示終值，P表示現(xiàn)值， 表示銀行利率， 表示期數(shù)，表示一元復(fù)利終值系數(shù)， 表示一元復(fù)利現(xiàn)值系數(shù)。系數(shù)的值是可以通過(guò)查資金時(shí)間價(jià)值系數(shù)表得到的。

2.2 年金的終值和現(xiàn)值的計(jì)算

年金是指在一定時(shí)期內(nèi)，每隔相同的時(shí)間，收入或支出相等金額的系列款項(xiàng)，一般用 來(lái)表示。年金又可以分為普通年金、預(yù)付年金、遞延年金和永續(xù)年金。在家庭生活中各種款項(xiàng)的收入與支出，有的是很有規(guī)律性的，比如人們貸款買(mǎi)房買(mǎi)車(chē)，在未來(lái)還款的時(shí)間段內(nèi)，還款一般是每隔相同的時(shí)間發(fā)生一次，而且每次還款金額會(huì)相等，像這樣的款項(xiàng)支出便是年金的一種。

2.2.1 普通年金的終值和現(xiàn)值 普通年金是指一定時(shí)期內(nèi)在每期期末，間隔相等時(shí)間收入或支出相等金額的系列款項(xiàng)。普通年金終值，現(xiàn)值。除了計(jì)算終值與現(xiàn)值外，有時(shí)也會(huì)碰到求年金，即等額的一系列款項(xiàng)是多少的問(wèn)題：

；。

其中， 表示一元年金終值系數(shù)，表示一元年金現(xiàn)值系數(shù)，表示償債基金系數(shù)， 表示資本回收系數(shù)。

2.2.2 預(yù)付年金的終值和現(xiàn)值 預(yù)付年金是指每期收入或支出相等金額的款項(xiàng)是發(fā)生在每期的期初。預(yù)付年金終值，

現(xiàn)值。

2.2.3 遞延年金的終值和現(xiàn)值 遞延年金是指第一次收付的款項(xiàng)發(fā)生在第二期期末或第二期以后期末的年金，它是普通年金的特殊形式。在這里我們假設(shè)遞延年金是前 期沒(méi)有發(fā)生任何收付款行為，后期發(fā)生了普通年金形式的收付款業(yè)務(wù)，整個(gè)期限為

期。遞延年金終值計(jì)算與普通年金相同，現(xiàn)值計(jì)算有三種常用方法，方法一： ；方法二：

；方法三：。

2.2.4 永續(xù)年金的終值和現(xiàn)值 永續(xù)年金是無(wú)限期等額收付的特種年金，可視為普通年金的特殊形式。永續(xù)年金沒(méi)有終值，只有現(xiàn)值。

3 資金時(shí)間價(jià)值在家庭理財(cái)規(guī)劃中的思考

3.1 基于資金時(shí)間價(jià)值的儲(chǔ)蓄規(guī)劃

我們國(guó)家還不富裕，多數(shù)家庭的收入還不算高，能省下來(lái)的閑錢(qián)不多，加之中國(guó)人的傳統(tǒng)觀念，認(rèn)為錢(qián)存在銀行里比投資更安全，所以，對(duì)于大多數(shù)家庭來(lái)說(shuō)，閑置資金主要用于儲(chǔ)蓄。我國(guó)整存整取定期存款期限一般分為三個(gè)月、六個(gè)月、一年、二年、三年和五年，截止到2011年2月9日各種定期存款利率分別為2.6%、2.8%、3%、3.9%、4.5%和5%。通過(guò)搜集各定期存款利率資料，可以看出，期限越長(zhǎng)的存款，利息率越高。那么是不是應(yīng)該把家庭中的錢(qián)財(cái)都盡可能的存成期限為5年的定期存款呢？

定期存款提前支取，利息按活期存款來(lái)計(jì)算，現(xiàn)階段我國(guó)活期存款利息率為0.4%，遠(yuǎn)遠(yuǎn)小于定期存款利率，如果提前支取定期存款，損失的利息會(huì)很多。因此，我們提出一種比較合理的儲(chǔ)蓄方式，可以稱(chēng)之為階梯式儲(chǔ)蓄，即將家庭中準(zhǔn)備用作儲(chǔ)蓄的資金分成幾份，在各種定期存款下都存一定數(shù)量的資金。對(duì)于家庭收入較高且穩(wěn)定的家庭來(lái)說(shuō)，可以多存一些長(zhǎng)期定期存款，對(duì)于家庭收入較低且不穩(wěn)定的家庭來(lái)說(shuō)，應(yīng)該多存一些短期定期存款，以備不時(shí)之需。

3.2 基于資金時(shí)間價(jià)值的購(gòu)房規(guī)劃

近年來(lái)，我國(guó)的房?jī)r(jià)整體呈上升趨勢(shì)，住房對(duì)于很多低收入家庭來(lái)說(shuō)是奢侈品，對(duì)于一般收入家庭來(lái)說(shuō)也是最沉重的負(fù)擔(dān)。人們?cè)谫?gòu)買(mǎi)住房的問(wèn)題上，大多數(shù)無(wú)力承擔(dān)一次性付款購(gòu)房，而是選擇按揭貸款購(gòu)房。那么，在現(xiàn)有收入的條件下，該如何選擇合理的還款方式呢？

生活情境一：小王月收入1萬(wàn)元，現(xiàn)欲購(gòu)買(mǎi)住房一套，需要向銀行按揭貸款80萬(wàn)元，準(zhǔn)備分10年進(jìn)行償還，銀行貸款年利率為6%，小王每年等額償還金額應(yīng)為多少元？如果分15年進(jìn)行償還，每年等額償還金額為多少元？按小王現(xiàn)在的收入水平，應(yīng)該選擇哪種償還期限？

如果小王分10年償還，每年還款金額為

=10.87萬(wàn)元。如果小王分15年償還，每年還款金額為

。按小王現(xiàn)在的收入水平，小王一年收入為12萬(wàn)元，如果分10年還清，除去還款還剩1.13萬(wàn)元，如果分15年還清，除去還款還剩3.76萬(wàn)元。在現(xiàn)實(shí)生活中，小王除了還款以外還應(yīng)該有日常生活支出，按小王月收入，小王生活的城市經(jīng)濟(jì)較發(fā)達(dá)，消費(fèi)水平也會(huì)較高，所以應(yīng)該多留出一些日常支出，所以應(yīng)選擇分15年還清。

3.3 基于資金時(shí)間價(jià)值的購(gòu)車(chē)規(guī)劃

隨著分期付款購(gòu)房方式的出現(xiàn)，人們?nèi)粘Ｉ钪械暮芏嘤闷范伎梢苑制诟犊钯?gòu)買(mǎi)，僅次于住房的奢侈品便是汽車(chē)。

生活情境二：李先生欲訂購(gòu)一輛私家車(chē)，采用現(xiàn)付方式，車(chē)款為20萬(wàn)元；如果分期付款，于每季末付款1.2萬(wàn)元，付款期限為5年，假設(shè)五年期銀行存款利率為4%，在不考慮其他費(fèi)用的情況下，李先生應(yīng)采用哪種方式付款？

根據(jù)資金時(shí)間價(jià)值理論，不同時(shí)間點(diǎn)的資金是不能比較的，需要把它們換算到同一時(shí)間點(diǎn)上才能比較。那么，我們可以將分期付款的普通年金折算到現(xiàn)在。

21.65萬(wàn)完，因?yàn)?1.65萬(wàn)元大于20萬(wàn)元，所以李先生應(yīng)該選擇現(xiàn)付方式購(gòu)車(chē)。

3.4 基于資金時(shí)間價(jià)值的子女教育費(fèi)用規(guī)劃

由于我國(guó)還沒(méi)有普及高等教育，所以較多的學(xué)費(fèi)仍然成為家長(zhǎng)的負(fù)擔(dān)。在家庭理財(cái)規(guī)劃中，不妨從子女出生開(kāi)始就有計(jì)劃地存入資金，等到子女需要交納高等教育學(xué)費(fèi)的時(shí)候，也不會(huì)成為一個(gè)令人頭疼的問(wèn)題。

生活情境三：小張夫婦為了在18年后，支付女兒3萬(wàn)元的大學(xué)學(xué)費(fèi)，從女兒出生每年年末等額在銀行存入一定數(shù)額的資金，假設(shè)銀行利率為3%，請(qǐng)問(wèn)小張夫婦該每年末等額存入多少錢(qián)才能攢夠女兒學(xué)費(fèi)？

根據(jù)資金時(shí)間價(jià)值理論,經(jīng)分析,這是一個(gè)典型的求償債基金的問(wèn)題。小張夫婦每年需存入資金數(shù)為：

參考文獻(xiàn)

篇（9）

根據(jù)張先生的家庭收支情況判斷，張先生家庭資產(chǎn)積累能力較好，無(wú)負(fù)債，且家庭成員身體健康。但流動(dòng)資產(chǎn)及固定資產(chǎn)比例過(guò)小，資產(chǎn)總體流動(dòng)性較差，且夫妻、父親與孩子、兄妹之間都有一定年齡差距。張先生家庭月總收入10萬(wàn)元，其中男方月收入占比75%，女方月收入占比25%，可見(jiàn)家庭創(chuàng)富能力集中在張先生身上。張先生家庭屬于再婚家庭，有2個(gè)孩子，家庭成員間存在一定的關(guān)系隱憂。

總體看來(lái)，張先生家庭具有一定的健康風(fēng)險(xiǎn)管理意識(shí)，但現(xiàn)有保障尚不足以覆蓋家庭成員在家庭中所承擔(dān)的責(zé)任。家庭開(kāi)支相對(duì)合理有序，但生活賬戶管理應(yīng)該更明確和清晰。目前選擇的理財(cái)工具為銀行理財(cái)產(chǎn)品，對(duì)于家庭的風(fēng)險(xiǎn)承受能力來(lái)說(shuō)，投資過(guò)于保守，僅能跑贏通脹。且股票投資閑置太久，存在較高風(fēng)險(xiǎn)。家庭投資組合單一，增長(zhǎng)性較慢，建議更多關(guān)注資產(chǎn)的安全性與流動(dòng)性，減少風(fēng)險(xiǎn)較高的投資。

理財(cái)規(guī)劃

針對(duì)張先生的家庭狀況，可從以下5方面進(jìn)行具體規(guī)劃。

健康保障

張先生家庭配置了商業(yè)保險(xiǎn)，但目前的保障額度較低，夫妻二人各自僅有保額為20萬(wàn)元的重疾保障。

問(wèn)題：目前家庭成員的健康保障不足，尤其是作為家庭經(jīng)濟(jì)支柱的張先生。

建議：相應(yīng)提高丈夫和妻子的保障，保險(xiǎn)總額為年生活開(kāi)支的5?10倍較為合理。

事業(yè)發(fā)展

目前張先生家庭收入穩(wěn)定，財(cái)富積累能力較強(qiáng)，且仍存在一定上升空間。

問(wèn)題：家庭存在兩大風(fēng)險(xiǎn)：家庭經(jīng)濟(jì)支柱的健康風(fēng)險(xiǎn)，以及企業(yè)改制后將可能面臨的收入風(fēng)險(xiǎn)。

建議：提前將財(cái)富做好有效的分配，結(jié)合未來(lái)的生活目標(biāo)，提前規(guī)劃好家庭的各項(xiàng)財(cái)務(wù)。

家庭關(guān)系

幸福和諧的家庭關(guān)系與生活，甚至比家庭擁有的財(cái)富多少更重要。

問(wèn)題：從兩個(gè)家庭重組為一個(gè)家庭后，張先生的家庭關(guān)系發(fā)生了微妙的變化，某種程度上可能帶來(lái)一些風(fēng)險(xiǎn)。

建議：在目前能夠掌控的情況下，對(duì)家庭財(cái)務(wù)做好有效的溝通、管理和分配，現(xiàn)有資產(chǎn)的70%歸夫妻雙方掌控，30%做公平合理的分配，且應(yīng)使用相應(yīng)工具做好財(cái)富的管理與傳承。

子女教育

兒子畢業(yè)后即將結(jié)婚成家，女兒長(zhǎng)大后計(jì)劃培養(yǎng)她出國(guó)留學(xué)。

問(wèn)題：未來(lái)丈夫退休時(shí)，女兒仍在大學(xué)階段，兒子則已經(jīng)成家。

建議：提前為女兒做好教育基金儲(chǔ)備，同時(shí)為兒子做綜合的生活支持儲(chǔ)備。

退休養(yǎng)老

提前做好退休養(yǎng)老規(guī)劃，才能實(shí)現(xiàn)家庭的財(cái)富自由，享受美好生活。

問(wèn)題：夫妻二人的年齡存在一定差距。

建議：將部分固定資產(chǎn)有效轉(zhuǎn)變?yōu)橘Y本，用穩(wěn)健的理財(cái)工具管理，以提升現(xiàn)有生活品質(zhì)。

實(shí)施方案

建議張先生針對(duì)需求建立起各項(xiàng)賬戶，以保障家庭的各項(xiàng)支出。

建立增值賬戶

后中年家庭應(yīng)該留有足夠的現(xiàn)金資本以應(yīng)對(duì)不時(shí)之需，建議將貨幣基金賬戶和固定收益類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品做有效搭配。目前銀行流動(dòng)資金約50萬(wàn)元，可開(kāi)設(shè)以下賬戶進(jìn)行管理：生活賬戶5萬(wàn)元，以應(yīng)對(duì)日常生活開(kāi)銷(xiāo)；準(zhǔn)備金賬戶20萬(wàn)元，以貨幣基金賬戶進(jìn)行有效管理，有效增長(zhǎng)之余保持其流動(dòng)性；短期增值賬戶25萬(wàn)元，以固定收益類(lèi)理財(cái)工具，做3～6個(gè)月期限的短期增值。目前股票賬戶約有50萬(wàn)元的資金，考慮到未來(lái)市場(chǎng)的不確定性，以及后中年家庭應(yīng)該選擇更穩(wěn)健的理財(cái)工具管理財(cái)富，所以建議及早撤出；建議保留家庭現(xiàn)有的學(xué)位房，處理掉市值約200萬(wàn)元的閑置房產(chǎn)一套，加上股票撤出資本合計(jì)250萬(wàn)元，以固定年化收益的工具進(jìn)行有效增值。利用現(xiàn)年收入的20%，約24萬(wàn)元/年，滾存到現(xiàn)金增值賬戶，做更好的家庭財(cái)富積累，幫助提前實(shí)現(xiàn)財(cái)富自由。

健康管理賬戶

目前張先生家庭年支出約為40萬(wàn)元，合理保額應(yīng)為年支出的5～10倍，即為200萬(wàn)～400萬(wàn)元，保障支出占家庭收入的10%，即每年12萬(wàn)元?？紤]到張先生的收入占家庭經(jīng)濟(jì)收入的70%以上，且比妻子年長(zhǎng)11歲，女兒目前僅4歲，為了更有效地保障家庭生活品質(zhì)，所以至少要以12萬(wàn)的70%，約8.4萬(wàn)元，為丈夫補(bǔ)充以下保障：100萬(wàn)元保額的重疾險(xiǎn)、壽險(xiǎn)、意外險(xiǎn)。另外以12萬(wàn)元的30%，約3.6萬(wàn)元，為妻子和兒女做補(bǔ)充保障：妻子的重疾保障附加意外保障、兒子和女兒的重疾保障。

兒女教育金

建議以家庭年收入的10%，為女兒儲(chǔ)備教育基金，即每年12萬(wàn)元，做基金定投10年。

同樣以家庭年收入的10%，即每年12萬(wàn)元，為兒子做綜合生活支持賬戶，即每年12萬(wàn)元，定投10年，以實(shí)現(xiàn)婚姻、創(chuàng)業(yè)、財(cái)富的有效分配與傳承。通過(guò)提前的有效分配與管理，一方面實(shí)現(xiàn)女兒的教育及生活目標(biāo)，另一方面減輕夫妻雙方的壓力，提前以公平合理的方式，做好了財(cái)富的分配與傳承，減少家庭矛盾的觸發(fā)點(diǎn)。

篇（10）

負(fù)債第一指家庭責(zé)任，如贍養(yǎng)父母、要撫養(yǎng)小孩等，第二指生活目標(biāo)，如買(mǎi)名房名車(chē)等。要有高品質(zhì)的生活，讓我們的資產(chǎn)和負(fù)債進(jìn)行動(dòng)態(tài)的匹配，這就是理財(cái)規(guī)劃最核心的理念。

理財(cái)?shù)牡谝徊绞恰袄碡?cái)規(guī)劃”。理財(cái)規(guī)劃應(yīng)是每個(gè)人都必須的，并不在于目前的資產(chǎn)有多少。所謂理財(cái)規(guī)劃，是指針對(duì)個(gè)人在人生發(fā)展的不同時(shí)期，依據(jù)其收入、支出狀況的變化，制定個(gè)人財(cái)務(wù)管理的具體方案，實(shí)現(xiàn)人生各個(gè)階段的目標(biāo)和理想。家庭理財(cái)規(guī)劃，是個(gè)人理財(cái)規(guī)劃的有效整合，合理地處理和運(yùn)用家庭成員的錢(qián)財(cái)，以達(dá)到最大限度地滿足日常生活需要的目的。

從技術(shù)的角度看，家庭理財(cái)規(guī)劃的基石是利用開(kāi)源節(jié)流的原則，增加收入，節(jié)省支出，用最合理的方式來(lái)達(dá)到一個(gè)家庭所希望達(dá)到的經(jīng)濟(jì)目標(biāo)。這樣的目標(biāo)小到增添家電用品、外出旅游，大到購(gòu)房買(mǎi)車(chē)、儲(chǔ)備教育投資，直至安排退休后的晚年生活等等。

第一步：總結(jié)家庭現(xiàn)狀

在制定理財(cái)規(guī)劃開(kāi)始之前，專(zhuān)家建議先要回顧家庭的資產(chǎn)狀況。什么叫回顧資產(chǎn)狀況？就是看一看你們到底有多少財(cái)可以理。一個(gè)是家庭成員過(guò)去有多少資產(chǎn)，再一個(gè)未來(lái)會(huì)有多少收入，支出占收入的多少，這都屬于有多少財(cái)可理的范疇的問(wèn)題?？匆幌录彝サ馁Y產(chǎn)是不是符合自身的需求，家庭的資產(chǎn)負(fù)債是不是合理，如果沒(méi)有健康的財(cái)務(wù)現(xiàn)狀，則一切美好的財(cái)務(wù)未來(lái)都無(wú)從談起。

在回顧家庭的資產(chǎn)狀況中，了解家庭投資的風(fēng)險(xiǎn)偏好是很重要的。如何才能正確評(píng)價(jià)家庭能夠承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)程度呢？首先要考慮家庭成員情況：有沒(méi)有孩子？需不需要供養(yǎng)老人？如果家庭成員負(fù)擔(dān)重，投資行為則不采要非常進(jìn)取非常高風(fēng)險(xiǎn)的，比如投資股票方面需要謹(jǐn)慎。其次要考慮個(gè)人性格的取向。不同性格的人在面對(duì)一些事情的時(shí)候，會(huì)做出截然不同的選擇，性格也決定了人們?cè)诶碡?cái)過(guò)程中會(huì)有哪些行為。

第二步：籌劃未來(lái)目標(biāo)

家庭理財(cái)規(guī)劃的第一個(gè)目標(biāo)應(yīng)該是準(zhǔn)備足夠的備用金。專(zhuān)家建議一般要把家庭月收入的3～6倍作為備用金準(zhǔn)備的目標(biāo)，備用金主要是用來(lái)應(yīng)付比如暫時(shí)的失業(yè)，突發(fā)的事故等意外的情況而引發(fā)的現(xiàn)金需求。

在擬定家庭理財(cái)規(guī)劃時(shí)，一個(gè)很重要的原則是：要從具體的時(shí)間、金額和對(duì)目標(biāo)的描述等來(lái)定性和定量地理清理財(cái)目標(biāo)。所有的目標(biāo)必須具體、可行。具體意味著：

首先，理財(cái)目標(biāo)一定要明確、量化。比如說(shuō)要買(mǎi)一個(gè)房子，這是不是一個(gè)理財(cái)目標(biāo)？這不是。要買(mǎi)一個(gè)價(jià)值多少錢(qián)的房子，大概在幾年以后買(mǎi)，這才是一個(gè)理財(cái)目標(biāo)，就是說(shuō)要量化，要有一個(gè)時(shí)間的概念。其次，對(duì)自己家庭的財(cái)務(wù)狀況力求了解得全面準(zhǔn)確，切忌好高騖遠(yuǎn)，不切實(shí)際，防止在理財(cái)過(guò)程中顧此失彼。最后，家庭理財(cái)要將閑散的貨幣資源用得其所，為家庭創(chuàng)造更大的效用和收益。

第三步：進(jìn)行合理的資產(chǎn)分配

這個(gè)資產(chǎn)分配是戰(zhàn)略性的，是在非常理性的狀態(tài)下做出的資產(chǎn)分配，不能今天突然聽(tīng)朋友說(shuō)一個(gè)股票非常好，就把所有的資產(chǎn)都放在股票上。應(yīng)該首先把資產(chǎn)做一個(gè)很好的分配，比如說(shuō)從戰(zhàn)略的角度講，只拿20%的資產(chǎn)做股票投資，30%的資產(chǎn)放在銀行里，不管別人怎么說(shuō)，就固定在一個(gè)比值，這就是一種戰(zhàn)略性的資產(chǎn)分配。

第四步：進(jìn)行投資績(jī)效的管理

理財(cái)規(guī)劃并非一個(gè)生硬的概念，并非一成不變。需要根據(jù)市場(chǎng)的變化做調(diào)整，也需要根據(jù)家庭的狀況不斷更新。一有時(shí)機(jī)出現(xiàn)，馬上在所有的資產(chǎn)里做資產(chǎn)分配，然后是投資品種、投資時(shí)機(jī)的選擇。

普通家庭最常見(jiàn)的理財(cái)渠道

專(zhuān)家分析，目前年收入10萬(wàn)元上下工薪族家庭在我國(guó)城市中占有很大比重，該類(lèi)家庭一般理財(cái)觀念傳統(tǒng)，承受風(fēng)險(xiǎn)能力較差，家庭理財(cái)要求絕對(duì)穩(wěn)健。除了儲(chǔ)蓄，最常見(jiàn)的理財(cái)投資渠道有：

國(guó)債：特別是憑證式國(guó)債每年都會(huì)發(fā)行，利息略高于銀行同期儲(chǔ)蓄利息，且不用交20％的利息稅，因此可以將家里短期之內(nèi)用不到的資金購(gòu)買(mǎi)國(guó)債；柜臺(tái)記賬式國(guó)債購(gòu)買(mǎi)方便，可買(mǎi)賣(mài)交易，流動(dòng)性較強(qiáng)，可選擇適當(dāng)期限品種和合適價(jià)位介入。

保險(xiǎn)：保險(xiǎn)雖然表面上是“投錢(qián)”，但由于其具備保障功能，實(shí)際上也可以視為一種投資。分兩種情況：對(duì)于剛?cè)肷鐣?huì)不久的小兩口，建議適當(dāng)購(gòu)買(mǎi)人壽保險(xiǎn)，既可獲一些基本保障，也可強(qiáng)迫儲(chǔ)蓄，且盡早購(gòu)買(mǎi)，費(fèi)率較低。另外，可選擇一些意外傷害保險(xiǎn)，緩解發(fā)生意外事故而引起的財(cái)務(wù)危機(jī)；對(duì)于已有孩子的普通工薪大眾，建議保險(xiǎn)支出約占家庭收入10％左右，可考慮購(gòu)買(mǎi)養(yǎng)老保險(xiǎn)、重大疾病險(xiǎn)以及意外傷害險(xiǎn)，保險(xiǎn)的側(cè)重點(diǎn)應(yīng)該是扮演家庭經(jīng)濟(jì)支柱角色的大人，而不是孩子，小孩可選擇教育年金，一般不主張給孩子購(gòu)買(mǎi)人壽保險(xiǎn)。

篇（11）

家庭財(cái)務(wù)狀況診斷

從表1來(lái)看，陳太太的家庭負(fù)債占資產(chǎn)的比重為17.23%，家庭財(cái)務(wù)很安全，風(fēng)險(xiǎn)評(píng)級(jí)為低風(fēng)險(xiǎn)。目前，陳太太家庭正處于成熟期，家庭成員的工作能力、經(jīng)濟(jì)狀況都達(dá)到高峰狀態(tài)，理財(cái)?shù)闹攸c(diǎn)是為退休做準(zhǔn)備。

從表2來(lái)看，夫妻兩人的月總收入3.10萬(wàn)元，其中，男方的月收入2.20萬(wàn)元，占比70.97%；女方的月收入9000元，占比29.03%。目前家庭月總支出為1.94萬(wàn)元，其中，日常生活支出為1.02萬(wàn)元，占比52.58%；月房貸還款支出為4700元，占比24.23%。日常支出占月收入的比重為32.9%，低于50%，家庭控制開(kāi)支能力較強(qiáng)。月房貸還款占月收入的比重為15.16%，低于40%，家庭財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)較低，處于較為安全的水平。家庭每年可結(jié)余17.22萬(wàn)元，留存比例為38.18%，家庭的儲(chǔ)蓄能力較好。

家庭理財(cái)規(guī)劃

陳太太家庭理財(cái)規(guī)劃可從應(yīng)急規(guī)劃、長(zhǎng)期保障、子女教育規(guī)劃和養(yǎng)老規(guī)劃4個(gè)方面入手。

應(yīng)急規(guī)劃

陳太太家庭需要準(zhǔn)備8.94萬(wàn)元應(yīng)急準(zhǔn)備金，可以將其中的1/6以活期存款方式保留，另外5/6購(gòu)買(mǎi)貨幣基金等。

長(zhǎng)期保障

陳先生的年收入29.40萬(wàn)元，已購(gòu)商業(yè)保險(xiǎn)保額為30萬(wàn)元，在意外情況發(fā)生時(shí)，可保障1年的收入。如果陳先生希望保障未來(lái)5年的收入，則保險(xiǎn)缺口為117萬(wàn)元。由于陳太太夫婦家庭有房貸未還清，陳先生負(fù)擔(dān)房貸的50%，如果考慮意外情況出現(xiàn)時(shí)能保障房貸順利償還，則保險(xiǎn)缺口在149萬(wàn)元左右。如果將保費(fèi)控制在年收入的10%～15%的范圍內(nèi)，陳先生還可增加1.94萬(wàn)～3.41萬(wàn)元的保費(fèi)加強(qiáng)長(zhǎng)期保障。

陳太太年收入11.70萬(wàn)元，保險(xiǎn)保額30萬(wàn)元。保額缺口仍有28萬(wàn)～61萬(wàn)元，但由于其保費(fèi)占年收入的比重已經(jīng)達(dá)到8.55%，按保費(fèi)控制在年收入的10%～15%的范圍內(nèi)，陳太太還可增加保費(fèi)1700～7550元加強(qiáng)長(zhǎng)期保障。

子女教育規(guī)劃

如果按照7%的年收益率測(cè)算，每月定投基金6673元，則可以在孩子18歲時(shí)為其籌備100萬(wàn)元教育金。如果考慮學(xué)費(fèi)按3%的通脹率上漲，則可將定投金額增加至8707元。

養(yǎng)老規(guī)劃

目前，陳太太夫婦二人每月的生活費(fèi)用為8200元。由于陳太太早于陳先生3年退休，因此以陳太太的退休時(shí)間為準(zhǔn)計(jì)算養(yǎng)老金。按照3%的通脹率計(jì)算，在陳太太17年后退休時(shí)，這筆費(fèi)用將上漲至1.36萬(wàn)元。假定陳太太的退休年齡為55歲，則夫妻二人所需的養(yǎng)老金為406萬(wàn)元。如果這筆費(fèi)用的50%可以由社保滿足，另外50%則需要自行籌備，則陳太太家庭每月需要定投5211元。

調(diào)配財(cái)務(wù)資源

上述基本規(guī)劃完成后，陳太太家庭的月結(jié)余為1716元，年結(jié)余為-1.21萬(wàn)元，留存比例為-2.67%。說(shuō)明完成上述基本規(guī)劃的月財(cái)務(wù)資源是足夠的，但年財(cái)務(wù)資源不夠。

如果陳太太家庭將已有基金投資中的50萬(wàn)元作為教育金儲(chǔ)備，則需要準(zhǔn)備的教育金可從100萬(wàn)元縮減至50萬(wàn)元。那么，每月的定投支出將減少至3336元（不考慮通脹）或4353元（考慮通脹）。重新{配后的月結(jié)余為4036元，年結(jié)余為1.58萬(wàn)元。重新調(diào)配資源后，陳太太家庭目前的財(cái)務(wù)資源足夠支持上述規(guī)劃。陳太太的活期存款扣除應(yīng)急資金后的余額約5萬(wàn)元，加上定期存款30萬(wàn)元可作為養(yǎng)老儲(chǔ)備金。由于養(yǎng)老儲(chǔ)備還有17年，因此建議提高這部分資金的風(fēng)險(xiǎn)承受能力，轉(zhuǎn)換為收益較高的長(zhǎng)期投資。

家庭理財(cái)實(shí)施策略

第一，陳太太家庭需要準(zhǔn)備約9萬(wàn)元作為應(yīng)急資金。其中1.5萬(wàn)元以活期存款保留，7.5萬(wàn)元購(gòu)買(mǎi)貨幣基金。